This text was AI-translated for your convenience. Switch to English for the original

ترخيص العملات الرقمية في سويسرا

تُعرف سويسرا عالميًا بنظامها المالي المستقر، ولوائحها الشفافة، وموقفها الداعم للابتكار. لقد بنت أساسًا قويًا لصناعة البلوكشين والعملات الرقمية من خلال الجمع بين اليقين القانوني والمرونة التكنولوجية. تضمن الهيئات التنظيمية السويسرية أن تعمل الشركات في مجال العملات الرقمية وفقًا لقواعد واضحة وموثوقة.

المحتويات

Fintech Harbor Consulting | ترخيص العملات الرقمية في سويسرا

لماذا سويسرا؟

بخلاف الولايات القضائية التي لديها أنظمة ترخيص صارمة، توفر سويسرا نهجًا متعدد المستويات من خلال إما الترخيص المباشر مع FINMA أو التسجيل الأكثر مرونة عبر المنظمة الذاتية التنظيمية (عضوية SRO). على الرغم من أن سويسرا تقع في أوروبا، إلا أنها ليست عضوًا في الاتحاد الأوروبي (EU) أو المنطقة الاقتصادية الأوروبية (EEA). يعني ذلك أن لائحة الأسواق في الأصول الرقمية الجديدة التي نفذها الاتحاد الأوروبي، والمعروفة أيضًا باسم MiCA أو MiCAR، لا تنطبق، ولا يُطلب منك الحصول على ترخيص MiCA للعمل بشكل قانوني في سويسرا.

إليك نظرة عامة على الأسباب الرئيسية التي تجعل سويسرا وجهة مثالية لإطلاق عملك في مجال العملات الرقمية:

من خلال العمل تحت نظام SRO المنظم جيدًا، تضمن سويسرا الامتثال لقوانين مكافحة غسيل الأموال السويسرية. في حين أن كلا الإطارين يهدفان إلى ضمان الامتثال لمعايير مكافحة غسيل الأموال (AML) ومعرف عميلك (KYC) وتأسيس هياكل حوكمة واضحة، تقدم سويسرا نهجًا أكثر مرونة وأقل عبئًا.
توفر سويسرا ظروفًا ملائمة لتلبية الحد الأدنى من متطلبات رأس المال. بموجب MiCA، يجب على مقدمي خدمات العملات الرقمية تلبية متطلبات أكثر صرامة – بما في ذلك الحد الأدنى من رأس المال (يتراوح بين 50,000 إلى 150,000 يورو، اعتمادًا على النشاط) – بينما في سويسرا، يمكن للعديد من الشركات العمل برأس مال يصل إلى 20,000 فرنك سويسري، خاصة عندما يتم تفويضها من خلال SRO.
تُعرف هذه الولاية القضائية بسياساتها الضريبية المواتية. تُعرف كانتون زوغ في سويسرا بنظامها الضريبي الجذاب للأعمال.

الهيئات التنظيمية للعملات الرقمية في سويسرا

تستخدم سويسرا نظام إشراف مزدوج. تصدر FINMA تراخيص للمؤسسات المالية التقليدية وبعض الأنشطة المتعلقة بالعملات الرقمية مثل المصارف أو تداول الأوراق المالية.

ومع ذلك، يمكن لمعظم شركات العملات الرقمية، بما في ذلك البورصات ومقدمي خدمات الحفظ والوسطاء، العمل من خلال عضوية SRO. تستخدم SROs، مثل VQF، ARIF، و AOOS، لضمان الامتثال لقوانين مكافحة غسيل الأموال (AML) و مصرح بها من قبل FINMA.

أهمية الحصول على ترخيص العملات الرقمية في سويسرا

عند الحصول على ترخيص العملات الرقمية السويسرية — إما من خلال عضوية SRO أو مباشرة من FINMA — تدخل شركتك واحدة من أكثر البيئات التنظيمية موثوقية في العالم. إنه يحسن من سمعتك، يسهل الوصول إلى خدمات مصرفية صديقة للعملات الرقمية ذات مستوى عالي، ويضمن الامتثال لمعايير مكافحة غسيل الأموال. يعزز الامتثال السويسري مصداقيتك مع المستثمرين المؤسسات ومزودي الدفع والسلطات التنظيمية في جميع أنحاء العالم.

الأنشطة المسموح بها

مع رخصة العملات الرقمية في سويسرا، يحصل عملك على التفويض الكامل لتقديم الخدمات المالية التالية؛

تبادل العملات التقليدية/الرقمية: التفويض لشراء وبيع وتداول العملات الرقمية بشكل قانوني
نقل الأموال والأصول الرقمية: معالجة الأصول الإلكترونية بشكل آمن
حفظ الأصول الرقمية: تخزين وإدارة الأصول الرقمية

أيضًا، مع رأي قانوني مخصص مقابل رسوم إضافية، يُسمح لشركتك بتقديم هذه الخدمات:

تداول العملات الرقمية المؤسسي (OTC)
الدخول والخروج من العملات الرقمية إلى العملات التقليدية
صنع السوق
الإقراض المضمون
تأمين الأصول الرقمية للعملاء: تخزين الآداء البارد للعملاء المؤسسيين أو الأفراد بالإضافة إلى إدارة المحافظ متعددة التوقيع
منصة الإطلاق
الستيك
عرض العملة الأولي (ICO)
خدمات الضمان

بالإضافة إلى قائمة الأنشطة المسموح بها، هناك بعض القيود على خدمات العملات الرقمية الخاصة بك التي يجب أن تكون على دراية بها. أولاً، لا يُسمح لأعضاء SRO بالمشاركة في التسويق المباشر خارج سويسرا. ثانيًا، يُسمح بخدمة العملاء من الاتحاد الأوروبي الذين ليس لديهم ترخيص من الاتحاد الأوروبي فقط بموجب “الاستعلام العكسي”، مما يعني أن العميل من المتوقع أن يبدأ طلب الخدمة. تنظم هذه السياسة بموجب MiCAR (المادة 61) وMiFID II (المادة 42).

نظرة عامة على خيارات ترخيص العملات الرقمية في سويسرا

عضوية SRO

تختار معظم شركات العملات الرقمية الناشئة والمتوسطة الحجم التي تسعى للحصول على ترخيص تبادل العملات الرقمية في سويسرا العمل من خلال العضوية في SRO. يتيح لها هذا المسار العمل كوسيط مالي بموجب قانون مكافحة غسيل الأموال (AMLA) دون الحاجة إلى ترخيص كامل من FINMA.

تشمل المزايا الرئيسية:

عملية أبسط، تكاليف أقل، زمن أقصر.
تشمل خدمات العملات الرقمية الشائعة: التداول، الحفظ، OTC، ومعالجة المدفوعات الرقمية.
دعم مستمر من SRO، بما في ذلك إطارات التدقيق، والإرشادات، والاستشارات الاختيارية.

بالإضافة إلى ذلك، يسمح نهج سويسرا القائم على المبادئ ببعض المرونة لخدمات العملات الرقمية التي تقع خارج الأنشطة المرخصة بشكل محدد، شريطة ألا تكون محظورة بموجب القانون ولا تتضمن أدوات مالية منظمة.

ترخيص FinTech من FINMA

ترخيص FinTech، المعروف أيضًا باسم “ترخيص الابتكار”، يُصدر مباشرة من قبل FINMA. يسمح بحيازة ودائع عامة تصل إلى 100 مليون فرنك سويسري دون أي التزامات بفائدة. مناسب للمنصات التي تقدم:

الإقراض/الاقتراض،
إصدار العملات المستقرة،
خدمات الدفع الموسعة أو الخدمية.

ومع ذلك، تنطبق معايير أعلى من حيث رأس المال (يجب أن يكون الحد الأدنى لرأس المال 300,000 فرنك سويسري)، والحكومة، ومعايير الإبلاغ. عادةً ما يستغرق الحصول على الموافقة وقتًا أطول بكثير مما هو الحال مع عضوية SRO.

جوائزنا

خطوات التقديم للعضوية في SRO

متطلبات الأهلية للمتقدمين

لتقديم طلب للحصول على ترخيص العملات الرقمية في سويسرا عبر عضوية SRO، يجب على الشركات تلبية المعايير التالية للأهلية:

ستحتاج إلى إنشاء كيان قانوني في سويسرا (عادةً GmbH أو AG (شركات ذات مسؤولية محدودة أو عامة)).
مكتب فعلي وعضو مجلس إدارة مقيم في سويسرا مطلوبان لتأسيس الكيان.
يجب أن يكون رأس المال الخاص بالشركة لا يقل عن 20,000 فرنك سويسري وأن يكون مدفوعًا بالكامل.
ستحتاج إلى تعيين موظف امتثال لمكافحة غسل الأموال. يجب أن يكون ضابط الإبلاغ عن غسل الأموال (MLRO) لديه خبرة ذات صلة.
تأكد من أن مشروعك يتوافق بالكامل مع المعايير السويسرية والأوروبية في ما يتعلق بسياسات مكافحة غسل الأموال ومعرف العميل.

الوثائق المطلوبة

تشمل قائمة الوثائق اللازمة للمالكين الأفراد ما يلي:

نسخة من جواز السفر
ثلاثة أسماء شركات مُحالة
إثبات العنوان السكني
خطة عمل مفصلة
السيرة الذاتية وشرح مصدر الأموال.

بالنسبة للكيانات القانونية، فإن قائمة الوثائق كالتالي:

ثلاثة أسماء شركات مُحالة
شهادة تأسيس
النظام الأساسي ومواد التأسيس
تفاصيل المساهمين والمديرين
البيانات المالية

المصاريف والتكاليف المرتبطة بترخيص العملات المشفرة في سويسرا

عند تخطيطك لميزانيتك لتأمين ترخيص العملات المشفرة في سويسرا، تأكد من الاتصال بفريق خبرائنا من المحامين، الذين سيوجهونك خلال كل جزء من التكاليف الإجمالية المرتبطة بطلبك ومستنداتك.

إليك تفصيل الرسوم للسنة الأولى المتعلقة بالتقدم للحصول على ترخيص العملات المشفرة في هذا الاختصاص:

الخدمات والميزات المتضمنة	التكلفة
تسجيل شركة نشطة في سويسرا	€1,700
عضوية SRO لـ CASP	€12,500
إيجار مكان العمل في سويسرا	€4,300
مدير محلي / قبول التكليف كعضو مجلس إدارة	€10,500
إدارة الشركة في سويسرا	€5,500
فتح حساب مصرفي	€2,000
الرسوم المهنية والقانونية	€5,500
الإجمالي (باستثناء المصاريف المتعلقة بالضابط KYC و AML):	€42,000

إجراءات التقديم موضحة

تتضمن عملية تسجيل ترخيص العملات المشفرة في سويسرا عدة خطوات وتتطلب اهتمامًا دقيقًا بالتفاصيل لضمان الموافقة النهائية على طلبك. إليك نظرة شاملة على ما ستبدو عليه عملية الترخيص في هذا الاختصاص:

تبدأ العملية بتوقيع اتفاقية الخدمة.
الخطوة التالية هي إعداد حزمة طلب كاملة. يجب أن تشمل خطة عملك، وسياسات AML/KYC، والإجراءات الداخلية، والمستندات الداعمة حول الملكية والعمليات. بمجرد إعداد جميع المستندات اللازمة، حان الوقت لتقديمها مع الطلب إلى الجهة المعنية للمراجعة.
ثم تابع مع فتح شركتك. نحن نقدم الدعم الشخصي في هذه الخطوة من عملية الترخيص الخاصة بك، مع الأخذ في الاعتبار جميع التفاصيل الفريدة لأهداف عملك الخاصة ومتطلبات التركيب.
الخطوة التالية هي تسجيل عضوية SRO. بالنسبة للخدمات الافتراضية القياسية، مثل التداول أو الحفظ، يمكنك التقدم للحصول على عضوية منظمتك الذاتية التنظيم (SRO) في منظمة ذاتية التنظيم مثل VQF، التي ستقيم امتثالك لقوانين AML السويسرية وبنيتك التشغيلية. ومع ذلك، إذا كانت أنشطتك تنطوي على معالجة الودائع العامة، أو إصدار العملات المستقرة، أو إدارة الأوراق المالية المرمزة، فقد يتطلب الأمر تقديم طلب مباشر إلى FINMA. عادةً ما تستغرق عملية الحصول على الموافقة على عضويتك في SRO ما بين 3 و 4 أشهر.
ثم يأتي التواصل مع الجهة التنظيمية ومراجعة سياسة AML. بمجرد تقديم الطلب، تتم مراجعته بالتفصيل. قد تطلب الجهات التنظيمية توضيحات، أو تعديلات، أو مقابلات مع مسؤولي الشركة.
بمجرد الموافقة على طلبك، ستتلقى تأكيد عضويتك وترخيصك. عندما يتم تلبية جميع المتطلبات ويتم مراجعة الطلب بنجاح، ستحصل أعمالك إما على تأكيد عضوية SRO أو ترخيص FINMA، اعتمادًا على المسار المتخذ.
إتمام تسليم الوثائق.
الخطوة الأخيرة هي المضي قدمًا في فتح حسابك المصرفي.

تستغرق عملية الترخيص بالكامل، من اتفاقية الخدمة إلى الحصول على التصريح وفتح حساب مصرفي، عادة أقل من 6 أشهر.

ما ستحصل عليه

بمجرد حصولك على ترخيص العملات المشفرة في سويسرا، ستتلقى التحقق التنظيمي وحزمة من المستندات لتأكيد تفويضك لتقديم الخدمات في هذا الاختصاص. إليك ما ستحصل عليه بعد الموافقة على ترخيصك:

تسجيل Swiss AG/GmbH
تأكيد عضوية SRO
رأي قانوني لـ SRO
وثائق الامتثال التنظيمي
سياسات AML/KYC
المستندات الرسمية للشركة
مساعدة في فتح حساب مصرفي

فوائد العمل بترخيص العملات المشفرة في سويسرا

مزايا ضريبية وحوافز في سويسرا

تفرض ضريبة الدخل على الشركات السويسرية على ثلاثة مستويات: الفيدرالية، وكانتونية، وبلدية. على المستوى الفيدرالي، تدفع الشركات 8.5% على صافي الأرباح بعد الضريبة، مما ينتج عنه معدل فعلي حوالي 7.83% على الأرباح قبل الضريبة.

تختلف الضرائب الكانتونية والبلدية بشكل كبير حسب الموقع. يعتمد إجمالي معدل الضريبة الفعلي على الشركات (فيدرالي + كانتوني + بلدي) على المكتب المسجل للشركة، وعادةً ما يقع ضمن النطاقات التالية:

زغ: ~11.9%–12.5% – واحدة من أكثر الكانتونات ملائمة لشركات العملات المشفرة.
جنيف: ~14%–15%.
زيورخ: ~19.7%.

يسمح هذا النظام اللامركزي للشركات باختيار كانتونها استراتيجيًا بناءً على التخطيط الضريبي واحتياجات العمل.

بالنسبة للأفراد، تعتبر أرباح رأس المال من معاملات العملات المشفرة معفاة عمومًا من الضرائب، طالما أن النشاط لا يُعتبر تداولًا احترافيًا. تستخدم الإدارة الفيدرالية السويسرية للضرائب (ESTV) معايير مثل تكرار التداول، واستخدام الرافعة المالية، والاعتماد على رأس المال من أطراف ثالثة لتحديد الوضع المهني.

بالإضافة إلى ذلك، لا تخضع معاملات العملات المشفرة لضريبة القيمة المضافة، حيث تعامل بشكل مشابه لتبادل العملات التقليدية. وقد أكد هذا الموقف من قبل ESTV في عام 2019.

تحتفظ سويسرا أيضًا بأكثر من 100 اتفاقية ضريبية ثنائية، مما يوفر ظروفًا ملائمة للمستثمرين الدوليين ويمكّن العمليات عبر الحدود بشكل فعال.

الحماية القانونية

تعترف القوانين السويسرية رسميًا بالأصول الرقمية كملكية، مما يوفر للشركات وعملائها حماية قانونية قوية. بفضل قانون DLT والإرشادات المحددة جيدًا من FINMA، تستمتع الشركات بقدر كبير من اليقين القانوني حول تصنيف الرموز.

السمعة العالمية للتنظيمات السويسرية للعملات المشفرة

يساهم العمل بموجب الترخيص السويسري بشكل كبير في تعزيز سمعتك لدى المستثمرين المؤسساتيين، وشركاء الدفع، وحتى الجهات التنظيمية الأخرى. على عكس العديد من الاختصاصات، تدعم البنوك السويسرية بشكل متزايد شركات العملات المشفرة المصرحة والمطابقة – وهو أمر لا يزال يمثل عائقًا في العديد من الأماكن الأخرى.

ميكا مقابل سويسرا - تنظيم العملات المشفرة في لمحة

إليك نظرة عامة على الامتثال لمعيار ميكا مقارنة بالمتطلبات التنظيمية في سويسرا:

الجانب	MiCA (الاتحاد الأوروبي/المنطقة الاقتصادية الأوروبية)	سويسرا
ينطبق في	دول الاتحاد الأوروبي والمنطقة الاقتصادية الأوروبية	سويسرا (سويسرا ليست جزءًا من الاتحاد الأوروبي/المنطقة الاقتصادية الأوروبية)
شكل قانوني مطلوب	شركة من الاتحاد الأوروبي مع وجود محلي	شركة سويسرية AG أو GmbH مع مكتب محلي ومدير
متطلبات رأس المال	50,000 يورو – 150,000 يورو (اعتمادًا على النشاط)	20,000 فرنك سويسري (لعضوية SRO)
الهيئة التنظيمية	الهيئات الوطنية تحت إشراف ESMA	FINMA أو SROs المعتمدة
الالتزامات AML/KYC	نعم – موحدة عبر الاتحاد الأوروبي	نعم – بموجب قانون مكافحة غسل الأموال السويسري (AMLA)
أنواع التفويضات	تفويضات CASP موحدة عبر الاتحاد الأوروبي	تسجيل SRO (الأكثر شيوعًا) أو ترخيص FINMA
تعقيد تنظيمي	مرتفع – خاصة بالنسبة للشركات الصغيرة/الشركات الناشئة	نظام متدرج يسمح بدخول أسرع عبر SRO
جواز السفر	نعم – عبر الاتحاد الأوروبي/المنطقة الاقتصادية الأوروبية بعد الحصول على التفويض (رهنا بالشروط)	لا – التفويض مقصور على سويسرا
السمعة والوصول إلى البنوك	دعم البنك يختلف حسب البلد	قوي جدًا – سويسرا معروفة جيدًا بنظامها المصرفي

خبراءنا القانونيون

نيك داحوفسكي

محامي أول

أناستاسيا كوتنياكوفا

محامية

كيف يمكن لاستشارات Fintech Harbor المساعدة

تأمين التفويض الخاص بالعملات المشفرة في سويسرا يتطلب دقة قانونية وتخطيطًا استراتيجيًا. وهنا نأتي لنساعدك في كل خطوة من رحلتك للحصول على الترخيص.

دعم شامل لتطبيقات الترخيص

في استشارات Fintech Harbor، نساعد شركات العملات المشفرة من جميع أنحاء العالم في دخول السوق السويسري بثقة. يدعمك فريقنا من المرحلة الأولى – اختيار نوع الترخيص المناسب وتسجيل كيانك السويسري – إلى صياغة الطلب وتقديمه الكامل.

تشمل خدمتنا للحصول على ترخيص العملات المشفرة في سويسرا دعمًا قانونيًا كاملًا بدءًا من تشكيل الشركة إلى الامتثال بعد الحصول على التفويض.

دعم قانوني وتشغيلي مستمر

بعد الحصول على التفويض، نقدم دعمًا قانونيًا وتشغيليًا مستمرًا – بدءًا من المساعدة في إعداد التدقيق والمراجعات الداخلية للامتثال إلى هيكلة الرموز والمساعدة مع الشركاء المصرفيين السويسريين.

مهمتنا هي تقديم دعم قانوني وتشغيلي شامل، لضمان أن مشروعك للعملات المشفرة في سويسرا متوافق تمامًا ومهيئ للنمو المستدام.

تقييم من قبل عملائنا

الأسئلة المتكررة

ما هي المتطلبات الرئيسية للتقدم بطلب للحصول على الترخيص الخاص بالعملات المشفرة في سويسرا؟

لتقديم طلب للحصول على التفويض في سويسرا، يجب أن تكون شركتك مسجلة محليًا (AG أو GmbH)، يكون لديك وجود فعلي مع عنوان سويسري، وتعيين مدير واحد على الأقل مقيم في سويسرا. ستحتاج أيضًا إلى ضابط AML مؤهل، وسياسات داخلية للامتثال (KYC/AML)، هيكل ملكية نظيف، ووثائق تثبت الأصل القانوني للأموال. تختلف المتطلبات الدقيقة اعتمادًا على ما إذا كنت تتقدم بطلب للحصول على عضوية SRO أو ترخيص FINMA، لكن الأساس هو دائمًا الحكم الجيد والشفافية التنظيمية الكاملة.

كم من الوقت يستغرق الحصول على تفويض للعملات المشفرة في سويسرا؟

بالنسبة لمعظم شركات العملات المشفرة، يستغرق جدول الحصول على عضوية SRO عادةً من 3 إلى 4 أشهر، على افتراض أن جميع الوثائق سليمة ولا تُطلب مراجعات كبيرة. أما ترخيص FINMA، من ناحية أخرى، هو عملية أكثر تعقيدًا وقد تستغرق حوالي 6 شهور لإكمالها. يعتمد الجدول الزمني بشكل كبير على تعقيد نموذج العمل ومدى استعداد الطلب.

ما هي التكاليف التي تنطوي على الحفاظ على التفويض السويسري للعملات المشفرة؟

تعتمد تكلفة الترخيص للعملات المشفرة في سويسرا على ما إذا كنت تسير في طريق SRO أو FINMA. عادةً ما تكون تكاليف الإعداد الأولية (تشكيل الشركة، إعداد الوثائق، دعم قانوني) أقل بالنسبة لـ SROs. تشمل التكاليف السنوية المستمرة رسوم التدقيق، التحديثات القانونية، برامج الامتثال، وتدريب الموظفين، وذلك حسب حجم العمل ومخاطر التعرض.

هل ينطبق تنظيم MiCA على تراخيص العملات المشفرة في سويسرا؟

بينما تقع سويسرا جغرافيًا في أوروبا، إلا أنها ليست عضوًا في الاتحاد الأوروبي (EU) أو المنطقة الاقتصادية الأوروبية (EEA). وهذا يعني أن MiCA أو MiCAR، تنظيم سوق الأصول المشفرة الجديد المعتمد من الاتحاد الأوروبي، لا ينطبق على تراخيص العملات المشفرة السويسرية. وبالتالي، ليس مطلوبًا منك الحصول على ترخيص MiCA للعمل بشكل قانوني في هذه الولاية القضائية.