ترخيص التشفير
تتحرك سوق الكريبتو بسرعة كبيرة، حيث تظل الفرص والمخاطر في حالة حركة مستمرة. فكيف تضمن مكانتك في هذا المشهد المبتكر؟ الحل يكمن في الحصول على ترخيص الكريبتو المناسب لمشروعك. فمن خلال التصريح القانوني الصحيح، سينطلق عملك إلى آفاق أبعد من أي وقت مضى، وستكتسب ثقة تدوم طويلاً.
هل تسعى لإدارة منصات التداول، والمحافظ الرقمية، وغيرها من الأنشطة بشكل قانوني؟ بمجرد حصولك على الترخيص، ستتمكن من تقديم هذه الخدمات المالية الخاضعة للتنظيم وغيرها في السوق. علاوة على ذلك، يفتح لك التصريح المناسب الأبواب لخدمة العملاء في أبرز الولايات القضائية العالمية. نحن سنساعدك في اختيار مزود تراخيص كريبتو موثوق، وسنعمل على تسهيل عملية إصدار الشهادات لضمان ظهور مشروعك إلى النور مع الامتثال الكامل للوائح الحالية.
المحتويات
- ما هو ترخيص التشفير؟
- تكلفة ترخيص التشفير
- مقارنة متطلبات ترخيص التشفير في الولايات القضائية الشعبية
- استفد من خبرتنا في الحصول على ترخيص التشفير
- ترخيص العملات المشفرة في الولايات القضائية الشائعة
- الجهات التنظيمية العالمية للعملات المشفرة ونطاق تغطية خدماتها
- فوائد الحصول على ترخيص التشفير
- مشاكل الحصول على ترخيص التشفير
- معايير الامتثال في الولايات القضائية الشائعة
- عملية الحصول على ترخيص تشفير
- ماذا تتضمن حزمة دعم التراخيص لدينا؟
- إيجاد الترخيص الصحيح لعملك
- ما الخدمات التي يوفرها وسيط تشفير مرخص؟
- ما هي قواعد الترخيص وقوانين الامتثال التي تنطبق على ترخيص التشفير؟
- ما هي المتطلبات المتعلقة بمكافحة غسيل الأموال (AML) التي يجب أن يستوفيها الوسيط؟
ما هو ترخيص التشفير؟
ترخيص التشفير هو تفويض رسمي من جهة تنظيمية حكومية يسمح لشركة بالعمل بشكل قانوني مع العملات المشفرة في ولاية قضائية معينة.
يفتح ترخيص وسيط الكريبتو آفاقاً واسعة من الفرص ويخلق مزايا تنافسية للشركات. وهذا يعني أن الشركات تصبح مخولة لإجراء عمليات تتراوح بين تبادل العملات المشفرة ونقل الأصول الافتراضية.
اعتباراً من عام 2026، يتيح لك الحصول على ترخيص الكريبتو تقديم مجموعة الخدمات التالية بشكل قانوني:
- تبادل العملات المشفرة والمصرفية والعملات النقدية
- تخزين العملات نيابة عن عملائك
- نقل العملات الافتراضية
- الترويج لمشاريعك
- مراقبة الحسابات المتعلقة بالأصول المشفرة (خدمات الحراسة)
- إصدار وإدارة العملات المستقرة
- تغيير الأصول الفعلية (RWA)
- تقديم خدمات الحصة والعائدات المولدة
- تسهيل عمليات الاكتتاب الأولي للعملات (ICO) وعروض الرموز المميزة الأمنية (STO)
- تطوير وتشغيل منصات التمويل اللامركزي (DeFi)
- تقديم خدمات الاستشارات المتعلقة بالاستثمارات في العملات المشفرة
- التصرف كمزود سيولة لأسواق التشفير
- تقديم خدمات الإقراض والاقتراض مع الأصول المشفرة
- تسهيل إصدار وتداول NFT
يؤكد ترخيص العملات المشفرة على مستوى عالٍ من الثقة والامتثال التنظيمي والأمان في عمليات الشركة. ستكون قادراً على القيام بأعمال تجارية في الدول الصديقة للعملات المشفرة، مثل المملكة المتحدة وليتوانيا وإستونيا وكندا وبولندا والعديد من الدول الأخرى.
تكلفة ترخيص التشفير
عندما يتعلق الأمر بتأمين ترخيصك للعملات المشفرة، فإن الوضوح حول التكاليف يعني أكثر من مجرد التحقق من ملصق السعر. بدلاً من ذلك، يتعلق الأمر بمزيد من الوضوح حول إستراتيجيتك للنمو. تعتمد التكلفة الإجمالية لموافقتك على عدة عوامل رئيسية، بما في ذلك ما يلي:
- الولاية القضائية المستهدفة الخاصة بك؛
- السلطة التنظيمية؛
- نوع ورؤية الترخيص؛
- نموذج الأعمال الخاص بك؛
- خدمات الامتثال؛
- متطلبات الحضور المحلي؛
- المصاريف التنظيمية المستمرة؛
- الحد الأدنى من رأس المال.
على سبيل المثال، كلما زادت الشهرة العالمية التي يوفرها الترخيص، وازداد عدد الخدمات التي يمكنك تقديمها، كلما ارتفع ثمنه. فما هي نطاقات التكاليف التي يمكنك توقعها أثناء تخطيطك لتأمين مشروعك بشكل صحيح؟ ترخيص MSB الكندي، على سبيل المثال، سيكلفك حوالي 14,600 يورو، بينما قد تكون مصاريف ترخيص CASP بموجب تنظيم MiCA أعلى بعدة مرات. نظرًا لأن نطاق الأسعار واسع جدًا، تأكد من الاتصال بخبرائنا القانونيين للحصول على اقتباس دقيق. سنساعدك في التنقل عبر جميع المصاريف المتعلقة بتفويضك وفقًا لخصوصيات عملك.
الإجراء المعجّل: من 3 إلى 5 أيام (بتكلفة إضافية تقارب 150 يورو)
إصدار الترخيص: خلال شهرين
الضريبة الفعلية على الشركات: من 11.9% إلى 21.0%
استفد من خبرتنا في الحصول على ترخيص التشفير
رؤيتك لمشروع الكريبتو تستحق أن تخرج إلى النور، ونحن هنا لتحقيق ذلك. في “Fintech Harbor”، سنساعدك في عبور المتاهات التنظيمية والحصول على ترخيص منصة تداول الكريبتو الخاصة بك بدقة، وامتثال كامل، ودون أي عناء. هل تتساءل عن أفضل ولاية قضائية تختارها لعملياتك في عام 2026؟ نحن نوفر لك الإجابة؛ حيث سيقوم خبراؤنا القانونيون بتوجيهك عبر التفاصيل التنظيمية والمزايا والتحديات في جميع الوجهات الشهيرة لمساعدتك على اتخاذ قرار مدروس.
نظراً لوعينا بالمتطلبات الفريدة للحصول على ترخيص وسيط كريبتو (crypto brokerage) في مختلف البلدان، سيقوم محامونا بمساعدتك خطوة بخطوة خلال عملية التقديم بأكملها. هل تشعر بالقلق بشأن إعداد الوثائق المكلفة؟ أو التزامات الامتثال؟ معنا، ستحصل على ترخيص بتكلفة مناسبة وبكفاءة عالية دون تأخير. بدءاً من الاستشارة الأولية وتقييم امتثال مشروعك، وصولاً إلى إرسال طلبك إلى الجهة التنظيمية واستلام التصريح، سنضمن التعامل مع جميع جوانب رحلتك بخبرة وعناية فائقة.
علاوة على ذلك، تمتد خدماتنا الموثوقة للتراخيص إلى ما بعد لحظة الموافقة على طلبك. سيساعدك فريقنا من المتخصصين القانونيين في الحفاظ على امتثال شركتك الكامل لمعايير الكريبتو المتطورة منذ اليوم الأول وفي السنوات القادمة. واضعين مصلحتك في الاعتبار، سنقوم بمراقبة تحديثات السوق بشكل استباقي، وتقديم توجيهات استراتيجية، ومساعدة عملك على البقاء في طليعة التحولات التنظيمية. وبفضل دعمنا المستمر وحلولنا العملية، يمكنك تقديم مجموعة واسعة من خدمات العملات المشفرة، بما في ذلك تبادل الأصول الافتراضية، والمحافظ، والحفظ الأمين، والوساطة، والإدارة، وغيرها الكثير.
ترخيص العملات المشفرة في الولايات القضائية الشائعة
الموافقة التنظيمية على العملات المشفرة في الاتحاد الأوروبي بموجب قانون أسواق الأصول المشفرة (MiCA)
تتيح لك رخصة العملات المشفرة الأوروبية العمل بشكل قانوني داخل الاتحاد الأوروبي، كما أنها تعزز الشفافية في أعمال العملات المشفرة وتَبني الثقة بين المستهلكين والشركاء والسلطات الحكومية.
ومع قوانين الكريبتو التي أُقرت مؤخراً لعام 2025، غير قانون MiCA (أسواق الأصول المشفرة) قواعد صناعة العملات المشفرة بشكل جذري. وتنطبق الإرشادات الجديدة على جميع دول الاتحاد الأوروبي، مما يضع نهجاً مشتركاً لتنظيم الأصول المشفرة.
ومن بين الكيانات التأثرة باللوائح التنظيمية الجديدة:
بورصات العملات المشفرة (Crypto exchanges)
جهات إصدار الطروحات الأولية للعملات الرقمية (ICO issuers)
مزودو محافظ العملات المشفرة (Wallet providers)
- الجهات التي تحتفظ بالأصول المشفرة نيابة عن عملائها، مثل جهات إصدار الرموز الأمنية (Security tokens) ومحافظ الحفظ الأمين (Custodial wallets).
ترخيص العملات المشفرة في سويسرا
في سويسرا، تخضع عملية تنظيم العملات المشفرة وترخيص مشاريع البلوكشين — بما في ذلك الحصول على ترخيص العملات المشفرة في سويسرا — لإشراف الهيئة السويسرية للإشراف على الأسواق المالية (FINMA).
وتتعاون هذه الهيئة بشكل نشط مع الأطراف الأخرى في القطاع المالي الموثوق في سويسرا، بما في ذلك البنوك والمؤسسات المالية ذات الشهرة العالمية. ويدعم هذا النظام البيئي نمو شركات العملات المشفرة من خلال توفير الوصول إلى الخدمات المصرفية، وفرص الاستثمار، والخبرات المهنية.
تقدم البنوك السويسرية مجموعة واسعة من الخدمات، تشمل التداول، والحفظ الأمين، وإدارة الأصول، وتحويل الأصول المادية والأوراق المالية إلى رموز رقمية (Tokenization).
يمكن لسمعة سويسرا في الحياد والسرية والمستويات العالية من الخدمات المالية أن تشكل مزية كبرى لشركات العملات المشفرة.
ومن بين الكيانات التأثرة باللوائح التنظيمية الجديدة:
بورصات العملات المشفرة (Crypto exchanges)
جهات إصدار الطروحات الأولية للعملات الرقمية (ICO issuers)
مزودو محافظ العملات المشفرة (Wallet providers)
الجهات التي تحتفظ بالأصول المشفرة نيابة عن عملائها، مثل جهات إصدار الرموز الأمنية (Security tokens) ومحافظ الحفظ الأمين (Custodial wallets).
ترخيص شركة الخدمات المالية (MSB) في كندا
لا يوجد ترخيص منفصل لأنشطة العملات المشفرة في الولاية القضائية لكندا؛ حيث قررت السلطات تنظيم هذه الأنشطة من خلال إصدار تراخيص مالية محددة. وبعد الحصول على ترخيص العملات المشفرة في كندا، تخضع الشركة لإشراف ورقابة السلطات التنظيمية، مثل وحدة الاستخبارات المالية الكندية (FINTRAC). وتشمل الخدمات التي يسمح بها الترخيص ما يلي:
تبادل العملات المشفرة بعملات مشفرة أخرى؛
تبادل العملات المشفرة بالعملات التقليدية (Fiat)؛
إدارة محافظ العملات المشفرة لتخزين الأصول المشفرة؛
تطوير وتوفير أنظمة وخدمات الدفع؛
تنظيم وإدارة منصات تبادل العملات المشفرة؛
- تنفيذ معاملات العملات المشفرة نيابة عن أطراف ثالثة.
ترخيص العملات المشفرة في السلفادور
في السنوات الأخيرة، أصبحت السلفادور واحدة من الدول الرائدة في مجال تنظيم العملات المشفرة. وقد اتخذت البلاد خطوة ثورية باعترافها بالبيتكوين كعملة رسمية.
وهي الدولة الوحيدة التي تتمتع فيها العملات المشفرة بوضع رسمي على المستوى الوطني. وتدعم حكومة السلفادور شركات الكريبتو بشكل نشط، مما يعزز نموها واندماجها في الاقتصاد.
وقد تعزز موقف البلاد الإيجابي تجاه العملات المشفرة بشكل أكبر في عام 2023 مع صدور قانون إصدار الأصول الرقمية (DAI Law). وقوة هذا القانون عززت بشكل كبير موقع السلفادور كواحدة من أكثر الولايات القضائية جاذبية لخدمات الأصول الرقمية، لتصبح وجهة مثالية لمزودي خدمات الأصول الرقمية (DASP).
وتتوفر مزايا وتسهيلات ضريبية كبيرة للشركات العاملة في صناعة العملات المشفرة. ومع ذلك، للاستفادة من هذه المزايا، يلزم الحصول على ترخيص للعملات المشفرة. ورغم أن عملية الترخيص ليست معقدة للغاية، إلا أنها تتطلب اهتماماً دقيقاً وفهماً للبيئة التنظيمية المحلية.
ترخيص العملات المشفرة في موريشيوس
برزت موريشيوس كواحدة من الولايات القضائية الرائدة في إفريقيا لتنظيم العملات المشفرة، مما جعلها موقعاً جذاباً لمؤسسات الكريبتو. وفي عام 2021، أصدرت البلاد “قانون خدمات الأصول الافتراضية والعروض الأولية للرموز الرقمية”، الذي يمنح مزودي خدمات الأصول الافتراضية (VASPs) السلطة لتبادل الأصول الافتراضية بالعملات التقليدية، ونقل الأصول الرقمية، تقديم الخدمات المالية المرتبطة بإصدار الأصول الرقمية أو بيعها.
هيئة الخدمات المالية (FSC) هي الجهة التنظيمية التي تشرف على أنشطة العملات المشفرة في موريشيوس. وللمشاركة بشكل قانوني في عمليات الأصول الرقمية — محلياً ودولياً — يجب على الشركات الحصول على ترخيص للعملات المشفرة في موريشيوس صادر عن هيئة الخدمات المالية (FSC).
ويجب على الشركات الأجنبية التي تهدف إلى تقديم خدمات الأصول الرقمية في موريشيوس تأسيس حضور لها في الجزيرة، بما يضمن الالتزام بالقوانين واللوائح المحلية.
ترخيص العملات المشفرة في بولندا
بولندا هي عضو في الاتحاد الأوروبي، وتقع في أوروبا الشرقية بالقرب من ألمانيا والنمسا وجمهورية التشيك ودول البلطيق.
وبحلول عام 2025، دخلت لوائح قانون أسواق الأصول المشفرة (MiCA) حيز التنفيذ، والتي تلتزم بولندا بالامتثال لها باعتبارها عضواً في الاتحاد الأوروبي. ويجب على جميع شركات الكريبتو المسجلة في البلاد الآن الالتزام بهذه المتطلبات.
ترخيص العملات المشفرة في جمهورية التشيك
ترخيص العملات المشفرة في ليختنشتاين
يفتح ترخيص العملات المشفرة في ليختنشتاين الأبواب للعمل في جميع أنحاء المنطقة الاقتصادية الأوروبية (EEA)، مستفيداً من المعايير التنظيمية الموحدة لبناء الثقة والشفافية مع المستخدمين. ويُمكّن هذا الموقع الاستراتيجي الشركات من الاستفادة من سوق واسعة، للوصول إلى ملايين العملاء والشركاء المحتملين ضمن إطار آمن وممتثل للوائح. وفيما يلي الخدمات والمزايا التي يتيحها الترخيص:
يقدم قانون البلوكشين (Blockchain Act) قواعد واضحة وداعمة للابتكار في مجالات البلوكشين والعملات المشفرة.
الاستفادة من ضرائب معتدلة، واقتصاد مستقر، وسياسات صديقة للابتكار.
الوصول إلى شبكة من البنوك والمؤسسات المالية المستعدة للعمل مع شركات العملات المشفرة.
- تعزيز سمعة شركتك من خلال الحصول على ترخيص من ولاية قضائية تحظى باحترام كبير.
ترخيص العملات المشفرة في سنغافورة
في عام 2019، أقرّت سنغافورة قانون خدمات الدفع (PSA)، والذي فرض متطلب التسجيل والحصول على ترخيص لممارسة أنشطة العملات المشفرة. ووفقاً للتشريعات في سنغافورة، يُشار إلى العملات المشفرة باسم “رمز الدفع الرقمي” (Digital Payment Token). وتُعد السلطة النقدية في سنغافورة (MAS) هي الجهة التنظيمية الرئيسية المعنية بالعملات المشفرة في البلاد، حيث تعمل كبنك مركزي وهيئة تنظيمية مالية في الوقت نفسه.
في سنغافورة، تندرج شركات تقديم خدمات الكريبتو تحت نظام تراخيص مزودي خدمات الدفع. وللعمل بشكل قانوني، يجب على الشركات الحصول على ترخيص للعملات المشفرة يندرج تحت إطار قانون خدمات الدفع (PSA). وبموجب هذا القانون، هناك سبعة أنواع من خدمات الدفع، وتُصنّف الأنشطة المتعلقة بالكريبتو ضمن خدمات رموز الدفع الرقمية.
وخدمات رموز الدفع الرقمية هي الخدمات التي:
- تُسهّل شراء أو بيع رموز الدفع الرقمية
- أو توفر منصة تُسهّل تبادل رموز الدفع الرقمية هذه داخل سنغافورة.
ترخيص العملات المشفرة في المنطقة الحرة بتبليسي
يحظى ترخيص العملات المشفرة في تبليسي بإشادة كبيرة لفعاليته من حيث التكلفة وكونه بوابة نحو السوق العالمية، وذلك بفضل الموقع الجغرافي المتميز للولاية القضائية عند مفترق طرق المراكز الاقتصادية الرئيسية. وتتيح لك ممارسة النشاط داخل هذه المنطقة الصناعية الحرة (FIZ) إطلاق مشروعك للعملات المشفرة بسرعة وبكلفة تنافسية، مع الحد من العوائق البيروقراطية في الوقت نفسه. وفيما يلي المزايا التي تحصل عليها مع ترخيص العملات المشفرة في المنطقة الحرة:
نظام ضريبي جاذب، يشمل 0% ضريبة قيمة مضافة، و0% رسوم جمركية، و0% ضريبة على أرباح الأسهم.
رسوم تأسيس وتشغيل سنوية أقل مقارنة بالولايات القضائية الدولية التقليدية.
حلول مرنة للكريبتو والتكنولوجيا المالية (Fintech)، مثل عمليات الند للند (P2P)، وخدمات المحافظ الرقمية، وتداول الرموز (Token trading).
حماية معززة للأصول وسياسات سرية صارمة.
ترخيص العملات المشفرة في ألمانيا
يوفر ترخيص العملات المشفرة الألماني استقراراً قانونياً ملحوظاً وسمعة قوية داخل أوروبا وخارجها. وتتوافق اللوائح والتنظيمات في البلاد الآن بشكل كامل مع إطار عمل قانون أسواق الأصول المشفرة (MiCA) الموحد على مستوى الاتحاد الأوروبي. ويمنحك هذا الترخيص الصادر عن هيئة الإشراف المالي الاتحادية (BaFin) وصولاً فورياً إلى كل من البنية التحتية المتقدمة للكريبتو في ألمانيا وإلى كامل السوق الأوروبية بموجب تصريح واحد لمزودي خدمات الأصول المشفرة (CASP). وبذلك، يمكنك توسيع نطاق أعمالك عبر جميع الدول الأعضاء الـ 27 في الاتحاد الأوروبي باستعمال ترخيصك الألماني دون الحاجة إلى التقدم بطلب جديد للحصول على تصاريح في كل دولة مستهدفة. وبمجرد حصولك على الترخيص في ألمانيا، يُسمح لك بتقديم مجموعة واسعة ومتنوعة من خدمات الكريبتو، بدءاً من إدارة محافظ الأصول والحفظ الأمين وصولاً إلى تشغيل منصات التداول.
ترخيص العملات المشفرة في قبرص
تُعتبر قبرص، باعتبارها ولاية قضائية رئيسية للأعمال، معترفاً بها عالمياً لمزاياها التجارية المتعددة، بما في ذلك الأنظمة الضريبية المواتية والتنظيم الصارم. وتحت إشراف هيئة الأوراق المالية والبورصات القبرصية (CySEC)، تقدم قبرص نسبة ضريبية تبلغ 8% مخصصة للأرباح الناتجة عن عمليات التبادل بين الكريبتو والعملات التقليدية ومن كريبتو إلى كريبتو. وعلى عكس العديد من الوجهات الأخرى، فهي تقضي على حالة عدم اليقين التنظيمي من خلال اشتراط تأسيس مكتب فعلي للشركات على الجزيرة وتعيين مسؤولين محليين للامتثال.
وبمجرد الحصول على التصريح بموجب لائحة قانون أسواق الأصول المشفرة (MiCA)، تكتسب مؤسستك حقوق “الجواز الأوروبي” التنافسية للعمل في جميع الدول الأعضاء الـ 27 في الاتحاد الأوروبي بموجب ترخيص واحد. فضلاً عن ذلك، فإن الحصول على الترخيص هنا يتيح لك بناء علاقات مصرفية مستقرة وذات سمعة مرموقة للغاية مع المؤسسات المالية الأوروبية الكبرى.
ترخيص العملات المشفرة في فرنسا
تخضع عملية ترخيص العملات المشفرة في فرنسا لإشراف مشترَك بين هيئة الأسواق المالية (AMF) وبين هيئة الرقابة الاحترازية والتسوية التابعة للبنك المركزي الفرنسي (ACPR). وتنعكس هذه الهيكلية التنظيمية المزدوجة على سمعة البلاد كوجهة أوروبية رائدة لمزودي خدمات الأصول المشفرة (CASP)، حيث تُعَد مؤشراً فورياً للموثوقية لدى الشركاء المؤسسيين الذين يحرصون على إدارة المخاطر.
وبما يتوافق مع إطار عمل قانون أسواق الأصول المشفرة (MiCA)، يمنحك الترخيص الفرنسي حقوق التوسع عبر كامل الاتحاد الأوروبي دون الحاجة للتقدم بطلبات للحصول على تراخيص إضافية في كل ولاية قضائية، مع ضمان امتثالك الكامل لمعايير الأمان والمرونة التشغيلية الصارمة. ويُوفر تصريح (CASP) هنا بيئة أعمال مواتية لكل من:
منصات الأصول الرقمية التي تقدم خدمات الحفظ الأمين والإدارة؛
الشركات الناشئة التي تتطلع لإطلاق شبكات التمويل اللامركزي (DeFi)؛
جهات إصدار الرموز الرقمية عبر الحدود التي تُخطط للوصول إلى السوق الأوروبية الواسعة.
ترخيص العملات المشفرة في البرتغال
تحت إشراف كلٍّ من البنك المركزي البرتغالي (Banco de Portugal) والهيئة البرتغالية لسوق الأوراق المالية (CMVM)، تواصل البرتغال الحفاظ على مكانتها كواحدة من أفضل الوجهات للعملات المشفرة لرواد الأعمال الدوليين. وإن تنظيماتها الصارمة والواضحة، ونظامها الضريبي المنخفض، ومصداقيتها التشغيلية تجعل من هذه الولاية القضائية التابعة للاتحاد الأوروبي بيئة مثالية لتوسيع نطاق أعمالك بسرعة، مع الحفاظ في الوقت نفسه على الامتثال لأحدث معايير الأمان الصارمة التي أقرتها لائحة قانون أسواق الأصول المشفرة (MiCA).
ومع الحصول على تصريح مزود خدمات الأصول المشفرة (CASP) في البرتغال، يُسمح لشركتك بتقديم مجموعة واسعة من الخدمات، بما في ذلك التداول بين العملات التقليدية والعملات المشفرة، إدارة المحافظ الاستثمارية، تقديم الاستشارات، الحفظ الأمين والإدارة، تبادل الأصول المشفرة مقابل أموال نقدیة أو أصول مشفرة أخرى، وغيرها. كما يمنحك إطلاق عملك في البرتغال وصولاً فورياً للعمل عبر جميع الدول الأعضاء الـ 27 في الاتحاد الأوروبي من خلال التسجيل لدى البنك المركزي بموجب ترخيص واحد.
ترخيص العملات المشفرة في سلوفاكيا
في السوق الأوروبية اليوم، تُقدّم سلوفاكيا نقطة دخول تتميز بكفاءة عالية، وتكلفة مناسبة، وموثوقية ممتازة إلى اقتصاد الأصول الرقمية الأوروبي. ومع تولي البنك الوطني السلوفاكي (NBS) دور الهيئة التنظيمية الوطنية، تعمل هذه الولاية القضائية بموجب لائحة قانون أسواق الأصول المشفرة (MiCA) الموحدة، وتوفر كل الثقة المؤسسية التي تحتاجها المنصات للتوسع على المستوى الدولي.
يُصرح ترخيص العملات المشفرة في سلوفاكيا لشركتك بتقديم الخدمات التالية وفقاً لفئة التأسيس الخاصة بك:
معاملات العملاء؛
تسهيل وتنفيذ الأوامر نيابة عن الآخرين؛
تقديم الاستشارات بشأن الأصول المشفرة؛
الحفظ الأمين والإدارة؛
تشغيل منصات التداول؛
الإشراف على أوامر الكريبتو الخاصة بالعملاء؛
إدارة محافظ الأصول المشفرة؛
طرح وتوزيع الأصول المشفرة؛
تحويلات الأصول الرقمية للعملاء عبر الحدود.
ترخيص العملات المشفرة في النرويجي
في النرويج، يُنظم ترخيص الأصول الرقمية بواسطة هيئة الإشراف المالي النرويجية (Finanstilsynet). وباعتبارها عضواً في المنطقة الاقتصادية الأوروبية (EEA)، تعمل هذه الولاية القضائية بموجب إطار عمل قانون أسواق الأصول المشفرة (MiCA) الموحد على مستوى الاتحاد الأوروبي، مما يضمن التزام الشركات بالمعايير العالية لمكافحة غسل الأموال (AML) والشفافية. ومع وجود أكثر من 90 اتفاقية ضريبية دولية، تقدم النرويج شروطاً مواتية للشركات التي تسعى للتوسع عالمياً.
وتشمل المزايا الرئيسية التي يوفرها ترخيص العملات المشفرة النرويجي ما يلي:
حقوق “الجواز الأوروبي” للمنطقة الاقتصادية الأوروبية (EEA Passporting) لتقديم الخدمات لجميع الدول الأعضاء في الاتحاد الأوروبي من خلال تصريح واحد لمزودي خدمات الأصول المشفرة (CASP)؛
استقرار استثنائي في السوق يتيح لك بناء ثقة مؤسسية طويلة الأجل مع عملائك الدوليين؛
التوسع المرن في الأعمال التجارية بفضل إطار العمل القائم على فئات متعددة تتراوح من معاملات العملاء وتسهيل الأوامر إلى منصات التداول والحفظ الأمين.
ترخيص العملات المشفرة في بنما
تُعد الجاذبية الرئيسية لبنما هي أن عمليات العملات المشفرة فيها قانونية بالكامل ولا تخضع لتنظيمات مشددة. وما يجعل بنما تبرز بين الولايات القضائية الشائعة الأخرى هو أنها لا تصدر ترخيصاً مخصصاً لمزودي خدمات الأصول الافتراضية (VASP). وبدلاً من ذلك، تمارس الشركات أعمالها بشكل قانوني من خلال تسجيل كيان تجاري قياسي، مثل “شركة مساهمة” (Sociedad Anónima – S.A.)، مع ضمان امتثالها للوائح مكافحة غسل الأموال (AML)، والتعرف على العملاء (KYC)، ومكافحة تمويل الإرهاب (CFT).
وهذا النهج الذي يفتقر غيابه للتنظيم المباشر يجعل هذه الولاية القضائية وجهة جذابة للمشغلين الدوليين الذين يبحثون عن بيئة أوفشور مرنة. وعلى عكس الدول الأوروبية على سبيل المثال، لا تفرض بنما سجلاً مخصصاً للأصول المشفرة، مما يسمح للشركات بتداول الأصول والاحتفاظ بها بحد أدنى من العوائق البيروقراطية. وفي الوقت نفسه، تعتمد البلاد نظاماً ضريبياً إقليمياً مميزاً، ولا تشترط حداً أدنى لرأس المال لتأسيس الأعمال.
ترخيص العملات المشفرة في إستونيا
تُعرف إستونيا بأنها الرائدة الرقمية في أوروبا، وتوفر بنية تحتية متقدمة وقوية للعملات المشفرة تتيح لك تسجيل مشروعك التجاري بشكل رقمي بالكامل (100% عن بُعد). وتخضع عمليات العملات المشفرة في البلاد لإشراف هيئة الإشراف المالي الدنماركية/الإستونية (Finantsinspektsioon – EFSA) بالتنسيق مع وحدة الاستخبارات المالية (FIU)، وتتوافق بالكامل مع إطار عمل قانون أسواق الأصول المشفرة (MiCA) الموحد على مستوى الاتحاد الأوروبي. وتظل إستونيا وجهة جاذبة للشركات الدولية التي تهدف إلى التوسع عبر أوروبا بمرونة وسهولة، حيث يمنح ترخيص مزودي خدمات الأصول المشفرة (CASP) في هذه الولاية القضائية للمشغلين إمكانية الوصول الفوري إلى جميع الدول الأعضاء في الاتحاد الأوروبي.
ومما يعزز سمعة إستونيا بين الشركات الناشئة والمشاريع متوسطة الحجم هو التكاليف المنخفضة نسبياً لتأسيس الأعمال والتشغيل. وبفضل الأعباء المالية المحدودة، يتيح لك تصريح (CASP) هنا إطلاق خدماتك بسرعة وأمان، مع تلبية معايير MiCA التنظيمية العالية منذ اليوم الأول.
ترخيص العملات المشفرة في جبل طارق
يُعد جبل طارق معترفاً به على نطاق واسع كواحد من أفضل الأقاليم المُنظمة والصديقة للأعمال لابتكارات الأصول الرقمية. وقد تم تأسيس إطاره التنظيمي قبل وقت طويل من معظم الولايات القضائية الشائعة الأخرى. وتخضع العملات المشفرة هنا لإشراف هيئة الخدمات المالية في جبل طارق (GFSC)، والتي تتعامل مع العملات المشفرة كقطاع قانوني بالكامل في الاقتصاد المحلي. وبما أن هيئة (GFSC) معروفة بنهجها الصارم والدقيق للغاية في فحص ومراجعة كل طلب للحصول على ترخيص، فإن ممارسة النشاط هنا تضمن أعلى معايير الاستقرار في السوق.
إن الحصول على ترخيص العملات المشفرة في جبل طارق يمنح مشروعك المصداقية اللازمة لبناء الثقة مع المؤسسات المصرفية العالمية. كما يتميز هذا الإقليم بمعدلات ضريبية تنافسية، تشمل عدم وجود ضريبة على أرباح الأسهم (0%). وهذا ما يجعل الترخيص الصادر عن هيئة (GFSC) خياراً ممتازاً لكل من الشركات الناشئة والشركات الراسخة التي تسعى للوصول إلى شرائح عملاء جديدة بأقصى درجات المصداقية واليقين القانوني والكفاءة.
ترخيص العملات المشفرة في ليتوانيا
عندما يتعلق الأمر بالابتكار السريع في مجال البلوكشين، تحتل ليتوانيا بالتأكيد موقعاً قيادياً قوياً في هذه الصناعة. وقد رسّخت البلاد مكانتها كواحدة من أكثر المراكز الصديقة للأعمال في الاتحاد الأوروبي بفضل بيئتها المالية الشفافة، وتكاليف الترخيص المعقولة، والتنظيمات الواضحة. وتخضع موافقة مزودي خدمات الأصول المشفرة (CASP) هنا لإشراف كل من البنك المركزي الليتواني (Bank of Lithuania) وخدمة التحقيق في الجرائم المالية (FCIS)، وتتوافق بشكل كامل مع معايير لائحة (MiCA).
وبمجرد تسجيل شركتك في ليتوانيا، يمكنك تقديم الفئات التالية من الخدمات:
تنفيذ الأوامر نيابة عن العملاء؛
طرح وتوزيع الأصول المشفرة؛
خدمات نقل الأصول المشفرة؛
استقبال الأوامر وتمريرها المتعلقة بالأصول المشفرة نيابة عن العملاء؛
الحفظ الأمين والإدارة؛
إدارة المحافظ الاستثمارية؛
تقديم الاستشارات بشأن الأصول المشفرة؛
تبادل الأصول المشفرة مقابل أموال نقدیة أو أصول مشفرة أخرى.
ترخيص العملات المشفرة في إيطاليا
تظل إيطاليا حجر الزاوية لاقتصاد العملات المشفرة في منطقة البحر الأبيض المتوسط، حيث تخضع سوقها المحلية لإشراف هيئة الوكلاء والوسطاء (Organismo degli Agenti e dei Mediatori – OAM). وتُعرف هذه الجهة التنظيمية بمتطلبات ترخيصها الشفافة والواضحة، مما يجعل إيطاليا وجهة متميزة وصديقة للأعمال بالنسبة للشركات الناشئة والمشاريع الواعدة. وإن تأسيس شركتك هنا يعني الامتثال الكامل للائحـة (MiCA) وحماية قوية ضد غسل الأموال لجميع عملياتك.
علاوة على ذلك، يتيح لك ترخيص (OAM) التوسع بشكل قانوني عبر جميع الدول الأعضاء الـ 27 في الاتحاد الأوروبي بموجب ترخيص واحد صادر تحت مظلة (MiCA). ومن خلال إقامة حضور قانوني في إيطاليا، يمكنك تقديم مجموعة واسعة من خدمات الكريبتو، بدءاً من تبادل العملات المشفرة وتسهيل الأوامر وصولاً إلى الحفظ الأمين وتشغيل منصات التداول، وذلك اعتماداً على فئة الترخيص التي تختارها من بين الفئات الثلاث المتاحة.
ترخيص العملات المشفرة في دبي
تُعد دبي أول ولاية قضائية تؤسس جهة تنظيمية مخصصة حصرياً للتمويل الرقمي. فمن خلال سلطة تنظيم الأصول الافتراضية (VARA) المستقلة، والتي تركز بشكل أساسي على العمليات في البر الرئيسي (Mainland)، يوفر ترخيص العملات المشفرة في دبي مصداقية عالمية لا مثيل لها، ومعايير تشغيلية واضحة ودقيقة، وحماية قوية للمستثمرين. وفي الوقت نفسه، يُعد مركز دبي للسلع المتعددة (DMCC) الخيار الأمثل للشركات التي تخطط للعمل في المناطق الحرة والتي تعطي الأولوية لفرص التجارة والمزايا الضريبية الكبيرة.
وبمجرد الحصول على الترخيص في هذه الولاية القضائية، يدخل مشروعك واحداً من أكثر الاقتصاديات العالمية تنظيماً وابتكاراً، مع ملكية أجنبية بنسبة 100% ونظام ضريبي بنسبة 0%.
ومع التوقعات بأن يتجاوز سوق الأصول الرقمية على مستوى العالم 4.94 مليار دولار بحلول عام 2030، تواصل دبي الحفاظ على قيادتها القوية في سوق الكريبتو وتؤكد التزامها طويل الأجل بضمان الاستقرار والتكامل المالي.
ترخيص العملات المشفرة في مالطا
باعتبارها واحدة من أولى الدول التي وضعت إطاراً قانونياً شاملاً ومتنوعاً للأصول الرقمية، تحظى مالطا بإشادة واسعة لبيئتها التنظيمية النضجة للغاية داخل الاتحاد الأوروبي. وتخضع التراخيص المتعلقة بالكريبتو هنا لإشراف هيئة الخدمات المالية في مالطا (MFSA)، بينما تدار أنشطة الأصول الرقمية بموجب قانون الأصول المالية الافتراضية (VFA) وقانون الترتيبات والخدمات التكنولوجية المبتكرة (ITAS).
ومع التوافق الكامل مع أحدث إطار عمل لقانون أسواق الأصول المشفرة (MiCA) في الاتحاد الأوروبي، تضمن الشركات المرخصة في مالطا الامتثال لمتطلبات الأمان والمرونة التشغيلية الصارمة، وتكتسب حق الوصول إلى السوق الأوروبية الواسعة بموجب ترخيص واحد. وبفضل حقوق “الجواز الأوروبي” (Passporting rights) التنافسية، إلى جانب تنظيمات الكريبتو المتقدمة، تُعد مالطا وجهة من الدرجة الأولى للشركات الناشئة والشركات الراسخة على حدٍ سواء التي تسعى لبناء الثقة مع المؤسسات المصرفية والتوسع على المستوى العالمي.
ترخيص العملات المشفرة في المملكة المتحدة
رسمياً، لا يوجد ترخيص مُخصص ومحدد للعملات المشفرة في المملكة المتحدة. وبدلاً من ذلك، فإن المسار الحالي لممارسة عمليات العملات المشفرة بشكل قانوني في المملكة المتحدة يتمثل في تسجيل الشركة لدى هيئة السلوك المالي (FCA) بموجب قانون الأسواق والخدمات المالية (FSMA). وتُعرف هذه الجهة التنظيمية بمعايير الامتثال الصارمة، بما في ذلك لوائح مكافحة غسل الأموال (AML)، ومكافحة تمويل الإرهاب (CTF)، وقواعد نقل الأموال، واشتراط وجود حضور محلي قوي للشركة. وبناءً على ذلك، فإن ترسيخ شركتك في المملكة المتحدة يترجم إلى تحقيق أقصى درجات الثقة المؤسسية، والوصول إلى شبكات المالية العالمية، وإتاحة فرص هائلة لتوسيع الخدمات.
ويُعد التسجيل لدى هيئة السلوك المالي (FCA) إلتزاماً إجبارياً على الشركات التي تمارس الأنشطة التالية المتعلقة بالكريبتو:
تبادل وتبديل الأصول المشفرة؛
إدارة الطروحات الأولية للعملات الرقمية (ICOs/IEOs/STOs)؛
إقراض واقتراض العملات المشفرة؛
خدمات مدفوعات الكريبتو؛
خدمات الحفظ الأمين؛
خدمات التمويل اللامركزي (DeFi) المركزية.
ترخيص العملات المشفرة في إسبانيا
في إسبانيا، يتمثل تنظيم العملات المشفرة في إطار عمل محكم ومنظم للغاية تحت إشراف الهيئة الوطنية لسوق الأوراق المالية (CNMV). وللعمل بشكل قانوني في هذه السوق الديناميكية، يجب على مزودي خدمات الأصول المشفرة (CASPs) تلبية متطلبات صارمة تتعلق بالحضور المحلي والأمان، والتي تتماشى جنباً إلى جنب مع لائحة قانون أسواق الأصول المشفرة (MiCA) المطبقة على مستوى الاتحاد الأوروبي. وعلى وجه الخصوص، تُركز الهيئة (CNMV) بشدة على الحوكمة المؤسسية القوية، والسياسات الداخلية الصارمة، وسياسات حماية أصول العملاء.
وقبل التقدم بطلب للحصول على ترخيص العملات المشفرة في إسبانيا، يجب على المشغلين تسجيل شركاتهم رسمياً من خلال السجل التجاري الإسباني (Registro Mercantil) وإثبات الالتزام الكامل بمعايير MiCA وCNMV. وبمجرد الحصول على الترخيص، تكتسب شركتك مكانة وصدارة مؤسسية كبيرة وتتمكن من الوصول إلى الاقتصاد الإسباني السريع النمو والابتكاري. إلى جانب الحصول على تصريح مزود خدمات الأصول المشفرة (CASP)، يُمنح مشروعك حقوق “الجواز الأوروبي” (Passporting rights) للتوسع والتداول في جميع الدول الأعضاء في الاتحاد الأوروبي بموجب ترخيص واحد، وهو ما يُعد أحد الفوائد الرئيسية للحصول على ترخيص MiCA في إسبانيا.
ترخيص العملات المشفرة في الدنمارك
تتميز الدنمارك على الخريطة المالية للاتحاد الأوروبي بمزيج فريد يجمع بين الابتكار التكنولوجي والنضج التنظيمي الاستثنائي. ويمنح ترخيص العملات المشفرة في الدنمارك — الذي تصدره وتشرف عليه هيئة الإشراف المالي الدنماركية (Danish FSA) — امتثالاً كاملاً للائحة قانون أسواق الأصول المشفرة (MiCA) ومصداقية عالية لدى المؤسسات المصرفية العالمية. بالإضافة إلى ذلك، يتولى البنك المركزي الدنماركي مسؤولية ضمان الاستقرار النقدي في السوق، بينما تشرف هيئة الضرائب الدنماركية على الشؤون الضريبية.
يتيح لك إطلاق عملك التجاري من الدنمارك الحصول على حقوق “الجواز الأوروبي” (Passporting rights) على مستوى الاتحاد الأوروبي بالكامل، ويسمح لك بتوسيع نطاق خدماتك ضمن البيئة المالية القوية للبلاد. وبمجرد حصولك على التصريح في هذه الولاية القضائية، يُسمح لك بإجراء العمليات التالية المتعلقة بالكريبتو:
طرح الأصول المشفرة (Placing of crypto-assets)؛
نقل الأصول المشفرة (Transfer of crypto-assets)؛
استقبال الأوامر وتمريرها المتعلقة بالأصول المشفرة نيابة عن العملاء؛
الحفظ الأمين والإدارة للأصول؛
إدارة المحافظ الاستثمارية؛
تقديم الاستشارات بشأن الأصول المشفرة؛
تبادل الأصول المشفرة مقابل أموال نقدیة أو مقابل أصول مشفرة أخرى.
ترخيص العملات المشفرة في بلغاريا
تُعد بلغاريا واحدة من أولى الدول في الاتحاد الأوروبي التي طبقت بالكامل الإرشادات الجديدة لتصاريح مزودي خدمات الأصول المشفرة (CASP) بموجب لائحة قانون أسواق الأصول المشفرة (MiCA). وتوفر هذه الولاية القضائية واحدة من أكثر البوابات التنافسية من حيث التكلفة والودية للأعمال للوصول إلى السوق الأوروبية. وتساهم نسبة ضريبة الشركات البالغة 10%، وحقوق “الجواز الأوروبي” (EU Passporting)، والاقتصاد المستقر في تعزيز المكانة المواتية للبلاد بين المشغلين والمستثمرين الدوليين.
وتخضع خدمات الأصول الرقمية في بلغاريا لتنظيم لجنة الإشراف المالي (FSC)، التي تشرف أيضاً على إمتثال مزودي خدمات الأصول المشفرة (CASPs) لبروتوكولات مكافحة غسل الأموال (AML)، وسياسات حماية المستثمرين، وإرشادات المرونة التشغيلية، وأنظمة الأمن السيبراني. وللمضي قدماً في الحصول على ترخيص العملات المشفرة هنا، سيتعين عليك تسجيل كيان محلي رسمياً، مثل شركة ذات مسؤولية محدودة (LLC)، وتلبية متطلبات جوهر النشاط التشغيلي المحلي. وبمجرد الحصول على التصريح، يمكنك تقديم مجموعة واسعة من خدمات الكريبتو، بما في ذلك معاملات العملاء، تنفيذ عمليات التبادل بين الكريبتو والعملات التقليدية، إدارة منصات التداول، الحفظ الأمين، وغيرها.
ترخيص العملات المشفرة في هولندا
تخضع عمليات العملات المشفرة في هولندا لإشراف دقيق من قِبل إحدى أكثر الجهات التنظيمية تطوراً في أوروبا، وهي هيئة الأسواق المالية الهولندية (AFM). ويختار كبار المفهِمين والمؤسسين العالميين هذه الولاية القضائية بشكل أساسي لبنيتها التحتية الرقمية الممتازة، وسمعتها المؤسسية الموثوقة، وحقوق “الجواز الأوروبي” التنافسية التي توفرها لائحة (MiCA).
تبدأ إجراءات الموافقة التنظيمية للكريبتو في هولندا بتسجيل شركتك الهولندية لدى البنك المركزي الهولندي (De Nederlandsche Bank – DNB) وفقاً لأحدث معايير MiCA، بما في ذلك قواعد مكافحة غسل الأموال (AML)، ومكافحة تمويل الإرهاب (CFT)، وقاعدة السفر الصادرة عن مجموعة العمل المالي (FATF Travel Rule)، وغيرها من الإرشادات. إن ترسيخ مشروعك في هولندا يُعد خطوة استراتيجية قوية لتوسيع نطاق شركتك، خاصة إذا كنت تسعى لتقديم الخدمات التالية:
تخزين الأصول المشفرة (الحفظ الأمين)؛
تشغيل منصات التداول؛
تحويلات العملات التقليدية إلى كريبتو ومن كريبتو إلى كريبتو؛
تنفيذ الأوامر نيابة عن العملاء؛
مدفوعات العملات المشفرة؛
الاستشارات الاستثمارية.
الجهات التنظيمية العالمية للعملات المشفرة ونطاق تغطية خدماتها
يبدأ التقدم بطلب للحصول على ترخيص العملات المشفرة وترسيخ مشروعك في ولاية قضائية مرموقة بفهم كيفية تنظيم خدمات الكريبتو التي تخطط لتقديمها في كل وجهة رئيسية. وتحديداً، ما هي السلطات الحاكمة والتنظيمية المعنية بالإشراف على أنشطة العملات المشفرة؟ وما هي الخدمات المسموح بها بموجب كل نوع محدد من التراخيص؟ يوضح الجدول أدناه الهيئات الإشرافية في أبرز الوجهات التجارية، إلى جانب الخدمات المسموح بها بموجب كل إطار تنظيمي من تلك الأطر:
| الولاية القضائية | الهيئة التنظيمية | نطاق تنظيمات الكريبتو |
|---|---|---|
| دبي (الإمارات العربية المتحدة) | سلطة تنظيم الأصول الافتراضية (VARA) | • التقديم والاستشارات؛ • خدمات الوساطة المالية (Broker-dealer); • خدمات الحفظ الأمين؛ • تبادل وتبديل الأصول المشفرة؛ • الإقراض والاقتراض؛ • إدارة واستثمار الأصول الافتراضية؛ • تحويل وتسوية الأصول الافتراضية؛ • إصدار الأصول الافتراضية. |
| الاتحاد الأوروبي (EU) | السلطة الوطنية المختصة (NCA) في كل دولة عضو بالاتحاد، وتكون عادةً هي الهيئة المختصة في الدولة الرئيسية لمزود الخدمة، بموجب لائحة سوق الأصول المشفرة (MiCA) الشاملة للاتحاد الأوروبي | • تشغيل منصة تداول الأصول المشفرة; • تبديل الأصول المشفرة مقابل أموال نقدیة; • تبديل الأصول المشفرة مقابل أصول مشفرة أخرى; • إدارة محافظ الأصول المشفرة; • الحفظ الأمين وإدارة الأصول المشفرة نيابة عن العملاء; • تنفيذ الأوامر المتعلقة بالأصول المشفرة نيابة عن العملاء; • تقديم الاستشارات بشأن الأصول المشفرة; • طرح وتوزيع الأصول المشفرة; • استقبال وتمرير الأوامر الخاصة بالأصول المشفرة نيابة عن العملاء; • خدمات تحويل الأصول المشفرة نيابة عن العملاء. ملاحظة هامة: تخضع العروض العامة أو قبول تداول الأصول المشفرة، وإصدار الرموز الممتازة المرتبطة بأصول (ARTs) أو رموز النقود الإلكترونية (EMTs)، لأطر تنظيمية منفصلة بموجب لائحة MiCA، ولا تُعد من ضمن خدمات (CASP). |
| المملكة المتحدة (UK) | هيئة السلوك المالي (FCA) | النظام الحالي: التسجيل لدى هيئة (FCA) بموجب لوائح مكافحة غسل الأموال (MLRs) لمزودي خدمات تبديل الأصول المشفرة ومزودي محافظ الحفظ الأمين. يُعد هذا إجراء "تسجيل" وليس ترخيصاً بموجب قانون الأسواق والخدمات المالية (FSMA). اعتباراً من 25 أكتوبر 2027، سيشمل نظام (FSMA) الجديد ما يلي: • Iإصدار العملات المستقرة المؤهلة; • حماية وسفر الأصول المشفرة المؤهلة والترتيب لحمايتها; • تشغيل منصات تداول الأصول المشفرة المؤهلة; • التعامل في الأصول المشفرة المؤهلة كأصيل أو وكيل، والترتيب للصفقات أو المعاملات; • خدمات التخزين والمراهنة (Staking) للأصول المشفرة المؤهلة. |
| سويسرا | العضوية في إحدى منظّمات التنظيم الذاتي (SRO) المعترف بها من قبل الهيئة السويسرية للإشراف على الأسواق المالية (FINMA) | • تبديل وتداول العملات التقليدية والعملات المشفرة; • تحويلات الأموال والأصول المشفرة; • الحفظ الأمين للأصول المشفرة; تقع الأنشطة الثلاثة الأولى عادةً تحت إشراف قانون مكافحة غسل الأموال (AMLA) ومنظّمة (SRO)، ولكن قد يتطلب نموذج الحفظ والإيداع الحصول على ترخيص تقنية مالية (FinTech) أو ترخيص مصرفي من (FINMA). يمكن لتقرير الرأي القانوني التأكيد النهائي على النطاق التنظيمي. وتتطلب عمليات التداول المباشر (OTC)، وصناعة السوق (Market making)، والإقراض، والتخزين والمراهنة (Staking)، وطروحات الرموز، والضمان (Escrow)، وإدارة الاستثمار أو المحافظ تقييماً منفصلاً، وقد تستوجب تراخيص إضافية في الأسواق المالية. |
| الهيئة السويسرية للإشراف على الأسواق المالية (FINMA) | • قبول الودائع العامة التي تصل إلى 100 مليون فرانك سويسري; • الحفظ الجماعي للأصول القائمة على الكريبتو; • نماذج الدفع أو إيداع الكريبتو التي تقع ضمن هذا النطاق التنظيمي | |
| كندا | مركز تحليل المعاملات والتقارير المالية الكندي (FINTRAC). قد تنطبق تنظيمات الهيئات التنظيمية للأوراق المالية في المقاطعات وبنك كندا بشكل منفصل، اعتماداً على نموذج العمل. | • التعامل في صرف العملات الأجنبية، بما في ذلك تبديل العملات التقليدية (Fiat-to-fiat); • تحويل أو إرسال الأموال; • إصدار أو تحصيل الحوالات المالية أو الشيكات السياحية أو أدوات التداول المماثلة الأخرى; • التعامل في العملات الافتراضية، بما في ذلك منصات تبادل العملات المشفرة وعمليات التحويل; • خدمات منصات التمويل الجماعي لجمع الأموال أو العملات الافتراضية. |
| بنك كندا (BoC)، بموجب قانون أنشطة مدفوعات التجزئة (RPAA). | • تقديم أو صيانة حساب متعلق بتحويل إلكتروني للأموال (EFT) محتفظ به نيابة عن مستخدم نهائي واحد أو أكثر; • الاحتفاظ بالأموال نيابة عن مستخدم نهائي إلى أن يتم سحبها أو تحويلها; • بدء تحويل إلكتروني للأموال (EFT) بناءً على طلب المستخدم النهائي; • تفويض تحويل إلكتروني للأموال، أو إرسال أو استلام أو تسهيل تعليمات متعلقة بتحويل إلكتروني للأموال; • تقديم خدمات المقاصة أو التسوية. ملاحظة: التسجيل بموجب قانون (RPAA) منفصل عن التسجيل كـ (MSB) لدى (FINTRAC)، ولكن اعتماداً على نموذج العمل، قد تحتاج نفس الشركة إلى كلا التسجيلين. | |
| السلفادور | اللجنة الوطنية للأصول الرقمية (CNAD) | • تبادل الأصول الرقمية; • منصات تداول الأصول الرقمية ومشتقاتها; • الحفظ الأمين أو الإدارة أو حماية الأصول الرقمية أو وسائل الوصول إليها أو التحكم فيها; • تحويل الأصول الرقمية أو وسائل الوصول أو التحكم نيابة عن أطراف ثالثة; • تقييم المخاطر والأسعار، فضلاً عن الاكتتاب في إصدارات الأصول الرقمية; • إدراج الأصول الرقمية على المنصات الرقمية أو المحافظ; • ترويج وهيكلة وإدارة جميع أنواع المنتجات الاستثمارية في الأصول الرقمية; • استقبال وتمرير أوامر شراء أو بيع الأصول الرقمية أو التفاوض بشأن الأصول الرقمية المشتقة; • تنفيذ أوامر شراء أو بيع الأصول الرقمية المشتقة. ملاحظة: يتطلب الإصدار والعروض العامة، بما في ذلك عروض العملات المستقرة، تسجيل أو ترخيص إصدار وعروض منفصل. إصدار الأصول الرقمية: • الإصدارات العامة والخاصة للأصول الرقمية; • العروض العامة للأصول الرقمية; • تشفير/ترميز الأصول والحقوق ذات القيمة الاقتصادية (Tokenisation); • العروض العامة للعملات المستقرة; • إدراج الأصول الرقمية المَصدرة للتداول على المنصات المركزية أو اللامركزية. |
| سنغافورة | سلطة النقد في سنغافورة (MAS) | • شراء أو بيع رموز الدفع الرقمية (DPTs); • تسهيل أو التحفيز على شراء أو بيع رموز الدفع الرقمية; • تحويل رموز الدفع الرقمية أو الترتيب للتحويلات بين حساباتها; • الحفظ الأمين لرموز الدفع الرقمية أو أدواتها وتنفيذ تعليمات العملاء عندما تكون تحت إشراف أو تحكم مزود الخدمة |
| جبل طارق | هيئة الخدمات المالية في جبل طارق (GFSC) | • استخدام تقنية الدفاتر الموزعة (DLT) لنقل أو تخزين القيم المملوكة للآخرين; • تبادُل وتداول العملات المشفرة; • الحفظ الأمين; • إصدار الرموز الرقمية (Tokens). |
| موريشيوس | لجنة الخدمات المالية (FSC) بموجب قانون خدمات الأصول الافتراضية والعروض الأولية للرموز الرقمية (VAITOS) | • التبادل بين الأصول الافتراضية والعملات التقليدية; • التبادل بين شكل أو أكثر من الأصول الافتراضية; • تحويل الأصول الافتراضية; • الحفظ الأمين أو إدارة الأصول الافتراضية أو الأدوات المُمكّنة للتحكم فيها; • الخدمات المالية المتعلقة بعرض أو بيع الأصول الافتراضية من قِبل المُصدر; • تشغيل منصات تبادل الأصول الافتراضية. |
حالات الاستخدام
يُعد إطلاق العمليات بموجب رخصة عملات رقمية مرموقة خطوة أساسية نحو توسيع نطاق أعمالكم وبناء الثقة مع العملاء والمستثمرين؛ إذ إنها تطمئن الشركاء المؤسسيين وتضمن امتثالكم للمعايير التنظيمية العالمية. ونستعرض أدناه الشركات العالمية التي تستفيد بالفعل من تراخيص العملات الرقمية المتنوعة لضمان استمراريتها على المدى الطويل في مجال الأصول الرقمية:
فوائد الحصول على ترخيص التشفير
شرعية الأعمال
السبب الأكثر جوهرية للحصول على ترخيص وسيط كريبتو هو تجنب المشكلات القانونية. فمزودو خدمات الكريبتو يعملون في سوق تخضع لتنظيم صارم وتفرض عقوبات جسيمة على أي مخالفات. إن العمل بموجب ترخيص مرموق يضمن الامتثال لجميع القوانين واللوائح المعمول بها، وهو أمر يتم تأمينه غالباً من خلال خدمات ترخيص موثوقة.
الثقة والموثوقية
كما يساعد الترخيص المناسب في إبراز الشركة كمؤسسة موثوقة وجديرة بالثقة من وجهة نظر العميل. فدائماً ما يفضل العميل المحتمل التعامل مع مزود مرخص بدلاً من مزود غير مرخص؛ حيث إن التعاون مع جهة مصرح لها يكون أكثر موثوقية وأقل مخاطرة. وبناءً عليه، يعمل ترخيص منصة تداول العملات المشفرة كأداة فعالة لجذب عملاء دوليين جدد.
العلاقات مع البنوك
ترفض العديد من البنوك التعاون مع موفري خدمات الأصول المشفرة (CASPs) بسبب المخاطر العالية للأنشطة المشفرة. تجعل التفويضات للتشفير الحصول على خدمات البنوك التقليدية أسهل.
توسع الأعمال
ثمة ميزة أخرى للحصول على ترخيص مرموق وهي فرصة ممارسة الأعمال التجارية على مستوى عالمي. إن اعتماد مشروعك من قبل هيئة تنظيمية موثوقة قد يساهم في تبسيط إجراءات الترخيص في ولايات قضائية أخرى، وهي عملية غالباً ما يتم تسهيلها من خلال خدمات الترخيص المتخصصة.
ثقة المستثمرين
يعتبر ترخيص تداول الكريبتو بمثابة ضوء أخضر للمستثمرين، مما يؤكد امتثال الكيان للمتطلبات التنظيمية. ومن هذا المنطلق، فإن الترخيص يتجاوز كونه مجرد ضرورة قانونية؛ بل هو خطوة استراتيجية تمتلك القدرة على تعزيز ثقة المستثمرين بشكل كبير.
مشاكل الحصول على ترخيص التشفير
تغيير القوانين
تكلفة مرتفعة
متطلبات صارمة
تعد العملات المشفرة وتكنولوجيا “البلوكشين” من المجالات الحديثة، لذا فإن القوانين المتعلقة بها غالباً ما تكون غير واضحة وعرضة للتغيير. وللحصول على ترخيص منصة تداول كريبتو، يتعين عليك فهم هذه القواعد المعقدة والالتزام بها. وتكمن المعضلة الأساسية في أن هذه اللوائح ليست موحدة في جميع أنحاء العالم.
المراقبة المالية والفحوصات
الأمان ضروري
معايير الامتثال في الولايات القضائية الشائعة
فيما يلي نظرة عامة على المتطلبات الإلزامية الرئيسية لكل ترخيص أو تسجيل. يرجى الأخذ بعين الاعتبار أن هذه المتطلبات قد تختلف بناءً على الأنشطة المنظمة، ونموذج العمل، والشروط التي تفرضها الجهة التنظيمية.
| الترخيص | أدنى معايير الامتثال |
|---|---|
| ترخيص مزود خدمات الأصول الافتراضية (VASP) من سلطة (VARA) في إمارة دبي (الإمارات العربية المتحدة) | 1. كيان قانوني في دبي وحضور فعلي ملموس يتناسب مع الأنشطة المرخصة; 2. تعيين شخصين مسؤولين بشرط التفرغ الكامل، وأن يكونا من المقيمين في الدولة أو حاملي جواز السفر الإماراتي ومُعتمدين من VARA; 3. تعيين مسؤول امتثال متفرغ ومقيم في دولة الإمارات، مع خبرة ذات صلة لا تقل عن 5 سنوات; 4. تعيين مسؤول إبلاغ عن غسل الأموال (MLRO) خبير مع خبرة لا تقل عن سنتين في مجال مكافحة غسل الأموال ومواجهة تمويل الإرهاب; 5. رأس مال مدفوع وموارد تحوطية تختلف حسب النشاط، تبدأ من 100,000 درهم إماراتي لخدمات الاستشارات وتصل إلى المبلغ الأعلى بين 1.5 مليون درهم أو 25% من المصاريف التشغيلية الثابتة السنوية لبعض خدمات التبادل; 6. وثائق وتطبيقات موثقة لأطر الحوكمة، والامتثال، ومكافحة غسل الأموال، وإدارة المخاطر، والتكنولوجيا، والأمن السيبراني، وسلوكيات السوق |
| تصريح مزود خدمات الأصول المشفرة (CASP) في الاتحاد الأوروبي (EU) | 1. كيان قانوني أو مؤسسة مؤهلة في الاتحاد الأوروبي، مع وجود المقر المسجل في الدولة العضو الرئيسية، وإدارة فعلية داخل الاتحاد الأوروبي، ومدير واحد على الأقل مقيم في الاتحاد الأوروبي; 2. وجود تشغيلي حقيقي وإجراء جزء من خدمات الأصول المشفرة على الأقل في الدولة العضو الرئيسية; 3. إدارة مؤهلة تمتلك الخبرة والمهارات الكافية، ومساهمون مناسبون يمتلكون حصصاً مؤهلة; 4. أطر موثقة للحوكمة، ومكافحة غسل الأموال، والرقابة الداخلية، وإدارة المخاطر، وتكنولوجيا المعلومات والاتصالات، واستمرارية الأعمال، والشكاوى، وتعارض المصالح، والتعهيد، وحماية أصول العملاء (حسب الاقتضاء); 5. ضمانات تحوطية تعادل المبلغ الأعلى بين: (1) 50,000 يورو، أو 125,000 يورو، أو 150,000 يورو (حسب نوع الخدمة)؛ أو (2) ربع المصاريف التشغيلية الثابتة للسنة السابقة; 6. الحصول على موافقة السلطة المختصة في الدولة العضو الرئيسية المختارة والامتثال المستمر للائحة (MiCA) والمتطلبات الوطنية لمكافحة غسل الأموال |
| ترخيص هيئة (FCA) بموجب قانون (FSMA) في المملكة المتحدة – النظام المستقبلي | 1. الحصول على تصريح لكل نشاط منشط تنظيمياً للأصول المشفرة; 2. استيفاء شروط العتبة الخاصة بهيئة (FCA)، بما في ذلك حضور مناسب في المملكة المتحدة، وإشراف فعال، ونموذج عمل قابل للاستمرار، وموارد مالية وغير مالية كافية; 3. متحكمون وإدارة عليا وموظفون مسؤولون يتمتعون بالكفاءة والنزاهة (Fit and Proper); 4. الامتثال لمتطلبات الحوكمة، والتحوط المالي، والمرونة التشغيلية، وحماية المستهلك، وسلوكيات السوق، والحفظ الأمين، ومكافحة الجرائم المالية; 5. تقديم طلب ترخيص كامل لهيئة (FCA) عبر البوابة المخصصة لذلك; 6. فترة تقديم الطلبات المقررة هي من 30 سبتمبر 2026 إلى 28 فبراير 2027. النظام الجديد لم يدخل حيز التنفيذ بعد ومن المتوقع أن يبدأ في 25 أكتوبر 2027. |
| العضوية في إحدى منظّمات التنظيم الذاتي (SRO) المعترف بها من (FINMA) في سويسرا | 1. شركة سويسرية أو فرع مسجل بشكل صحيح لممارسة نشاطه التجاري; 2. وجود تشغيلي وتنظيمي مناسب في سويسرا، يخضع لقواعد منظمة (SRO) المختارة; 3. شخص واحد على الأقل مقيم في سويسرا ومخول بتمثيل الشركة، إلى جانب إدارة مؤهلة; 4. عدم وجود متطلب موحد لرأس المال التنظيمي لعضوية (SRO)؛ حيث تعتمد متطلبات رأس مال الشركة العادي على الشكل القانوني المختار; 5. وظيفة امتثال كافية لمكافحة غسل الأموال وتعيين مسؤول متفرغ لمكافحة غسل الأموال; 6. الامتثال لقانون مكافحة غسل الأموال السويسري (AMLA) وقواعد منظمة (SRO)، بما في ذلك تحديد هوية العملاء والمستفيدين الحقيقيين، ومراقبة المعاملات، وحفظ السجلات، والإبلاغ عن الأنشطة المشبوهة، التدريب، والمراجعة. |
| ترخيص التقنية المالية (FinTech) بموجب المادة 1b من قانون البنوك من (FINMA) في سويسرا | 1. تأسيس كيان قانوني في سويسرا (غالباً شركة ذات مسؤولية محدودة GmbH أو شركة مساهمة AG) مع وجود مقرها المسجل وأنشطتها التجارية في سويسرا; 2. رأس مال مدفوع بالكامل يبلغ على الأقل القيمة الأعلى بين 300,000 فرانك سويسري أو 3% من الودائع العامة المحتفظ بها; 3. إدارة ذات خبرة وترتيبات كافية للحوكمة، وإدارة المخاطر، والامتثال، والرقابة الداخلية، والمحاسبة، والتكنولوجيا; 4. يجب أن يكون المشروع ممتثلاً بالكامل لمعايير مكافحة غسل الأموال (AML) وتعرف على عميلك (KYC) السويسرية والأوروبية، مع تعيين شركة تدقيق تنظيمية معترف بها. |
| التسجيل كـ (MSB) لدى (FINTRAC) في كندا | 1. تسجيل شركة في كندا; 2. مدير واحد ومساهم واحد على الأقل؛ ولا توجد متطلبات خاصة من FINTRAC بشأن الإقامة أو العدد الأدنى للمدراء أو المساهمين; 3. تعيين مسؤول امتثال ووضع برنامج امتثال مكتوب يشمل السياسات والإجراءات; 4. التسجيل لدى FINTRAC قبل بدء أنشطة خدمة الأعمال المالية (MSB)، بما في ذلك الإفصاح عن الملكية، والحوكمة، والمواقع، والخدمات، الوكلاء، تقديم الصحيفة الجنائية المطلوبة. قد ينطبق تسجيل الأوراق المالية بشكل منفصل اعتماداً على نموذج العمل. التسجيل لدى FINTRAC لا يمنح ترخيصاً لخدمات الحفظ الأمين. |
| التسجيل كـ (PSP) لدى بنك كندا بموجب قانون (RPAA) | 1. التسجيل لدى بنك كندا قبل بدء أنشطة المدفوعات; 2. إطار عمل موثق للمخاطر التشغيلية والاستجابة للحوادث; 3. في حال الاحتفاظ بأموال المستخدم النهائي، يجب إعداد إطار عمل مكتوب للحماية وفصل تلك الأموال في حساب حماية مخصص; 4. سجلات دقيقة، وعمليات تسوية، وإشراف على الموظفين والوكلاء والمفوضين ومزودي الخدمات من الأطراف الثالثة. |
| التسجيل والترخيص كمزود خدمات الأصول الرقمية (DASP) لدى (CNAD) في السلفادور | 1. تسجيل كيان قانوني لدى اللجنة الوطنية للأصول الرقمية (CNAD); 2. هيكل مساهمين ممتثل، بما في ذلك حد أدنى يبلغ مساهمَين اثنين، بدون متطلبات إقامة; 3. موارد مالية وغير مالية كافية (حد أدنى قدره 1,920 يورو); 4. عنوان فعلي في السلفادور، مع استمرار توفر الخيار الافتراضي بدلاً منه; 5. إطار امتثال موثوق يشمل مكافحة غسل الأموال، الأمن السيبراني، حماية العملاء، الحوكمة، والحفظ الأمين. |
| موافقة وتسجيل إصدار الأصول الرقمية والمُصدرين لدى (CNAD) في السلفادور | 1. يجب أن يخضع المُصدر للنظام التنظيمي في السلفادور – على سبيل المثال، أن يكون مقيماً في السلفادور، أو يستخدم منصة تداول خاضعة للولاية القضائية، أو يستهدف مستخدمين داخل السلفادور; 2. تعيين مُهيكل مسجل لدى (CNAD); 3. إعداد وثيقة المعلومات ذات الصلة (DIR) وتكون ممتثلة للمتطلبات; 4. تقديم تقرير من جهة مصادقة مسجلة لدى CNAD تغطي الجوانب القانونية والمالية والتقنية والادارية للإصدار; 5. موافقة CNAD وتسجيل الإصدار العام. |
| ترخيص مؤسسة مدفوعات قياسية (SPI) بموجب سلطة (MAS) في سنغافورة | 1. شركة تأسست في سنغافورة، ولديها مقر عمل دائم أو مكتب مسجل في الدولة; 2. مدير تنفيذي مؤهل ومقيم في سنغافورة ومساهمون ومتحكمون ومدراء وموظفون رئيسيون خبرة; 3. حد أدنى لـ رأس المال الأساسي يبلغ 100,000 دولار سنغافوري والوديعة الأمنية المطبقة; 4. ضوابط أمنية داخلية موثوقة لمنع غسل الأموال والتمويل غير المشروع، تشمل ضوابط مكافحة غسل الأموال، ومخاطر التكنولوجيا، وحماية العملاء، والحفظ الأمين، والحوكمة، وإعداد التقارير، واستمرارية الأعمال; 5. الامتثال لتشريعات مكافحة غسل الأموال. |
| تصريح مزود تقنية الدفاتر الموزعة (DLT Provider) من (GFSC) في جبل طارق | 1. حضور ومقرات وإدارة محليّة ومقومات تشغيلية ملموسة داخل جبل طارق وتتناسب مع حجم العمل; 2. الامتثال لمكافحة غسل الأموال، بما في ذلك مكافحة غسل الأموال والتأكد من عدم التمويل القائم على المخاطر، وتعرف على عميلك (KYC)، وفحص العقوبات، ومراقبة المعاملات، وحفظ السجلات; 3. متحكمون ومدراء وإدارة عليا ذوو خبرة وكفاءة; 4. موارد مالية وغير مالية كافية; 5. الامتثال لقاعدة السفر (Travel Rule). |
| ترخيص وسيط الأصول الافتراضية من الفئة (Class M) من لجنة (FSC) في موريشيوس | 1. تأسيس شركة في موريشيوس، مع الالتزام بالحفاظ على مكتب فعلي; 2. تعيين مديرَين مقيمين اثنين، معتمدين من قِبل لجنة (FSC); 3. تعيين مسؤول إبلاغ عن غسل الأموال (MLRO) بالإضافة إلى وظائف الامتثال الأخرى وموظفين خبراء معتمدين من FSC; 4. سياسات داخلية إزامية تشمل مكافحة غسل الأموال (AML)، ومكافحة تمويل الإرهاب (CFT)، وتعرف على عميلك (KYC); 5. حد أدنى لرأس المال الخالي من الالتزامات قدره 45,000 دولار أمريكي، اعتماداً على نطاق الترخيص; 6. بنية تحتية كافية وموظفون كفؤ، وقوائم مالية سنوية مدققة، وفصل وحماية أصول العملاء حيثما كان ذلك طبقاً للترخيص. |
جوائزنا
جوائزنا
عملية الحصول على ترخيص تشفير
يعد الحصول على ترخيص تداول الكريبتو بمثابة مفتاحك للشرعية والثقة والوصول إلى الأسواق العالمية. في “Fintech Harbor Consulting”، نحول هذه العملية المعقدة إلى رحلة واضحة وفعالة وخالية من الضغوط. إليك دليلك خطوة بخطوة لتأمين شركتك بترخيص ساري المفعول:
1. الاستشارة الأولية وتقييم الامتثال
تبدأ العملية بتحديد أهداف عملك وتطوير استراتيجية فعالة لنمو مشروعك. يتطلب ذلك تقييمًا دقيقًا للامتثال الحالي لعملك، وتحديد نطاق شركتك، واتخاذ قرار بشأن نوع الخدمات التي تخطط لتقديمها. نوع الترخيص الذي ستقدم إليه يعتمد على اعتباراتك لهذه العوامل. سيساعدك فريقنا من المحامين ذوي الخبرة في التنقل عبر جميع هذه الفروقات قبل الترخيص حتى يكون عملك جاهزًا للنجاح من البداية.
2. اختيار الولاية المناسبة وتسجيل شركتك
بمجرد الانتهاء من التخطيط الأولي، يحين الوقت لاختيار الولاية القضائية الأنسب لتسجيل ترخيص منصة تداول الكريبتو الخاصة بك بشكل سريع. توفر العشرات من الوجهات التجارية الشهيرة مزايا كبيرة لتوسيع عملياتك على مستوى عالمي؛ حيث تختلف جميعها من حيث الأطر التنظيمية، والأنظمة الضريبية، ومتطلبات المساحات المكتبية، والحد الأدنى لرأس المال، والسمعة العامة. لذا، كيف تتخذ القرار الصحيح؟ أولاً وقبل كل شيء، تأكد من التعاون مع خبراء قانونيين يواكبون عن كثب أحدث المستجدات في هذه الصناعة. نحن سنطلعك على أبرز الولايات القضائية التي تتماشى مع أهداف مشروعك، لتتمكن من اختيار الدولة التي ستتحول فيها أفكارك الطموحة إلى واقع ملموس في ظل ظروف مواتية وبكل سهولة.
هل أنهيت اختيار ولايتك؟ رائع، والآن حان وقت تأسيس شركتك في الموقع الذي اخترته. تسجيل كيان قانوني في الولاية المستهدفة خطوة حيوية لأداء أنشطتك التشفيرية بشفافية وقانونية وكامل الامتثال للوائح المحلية. سنساعدك في متابعة عملية التأسيس الخاصة بك بكفاءة ودون متاعب.
3. إعداد الوثائق
إحدى المراحل الأهم للحصول على الترخيص هي تنقيح وثائقك. ستحدد شمولية أوراقك ليس فقط الامتثال المستمر لشركتك ولكن أيضًا إطار الزمن لمراجعة طلبك وموافقته النهائية. بعبارة أخرى، كلما كنت أكثر استعدادًا بوثائقك، كلما سمعت ردًا من السلطة التنظيمية في ولايتك المختارة. الوثائق الرئيسية التي ستحتاج إلى تقديمها تشمل السجلات الجنائية الواضحة للمديرين والمساهمين لديك، خطة عمل مفصلة، نظرة عامة على موقعك الإلكتروني، وبروتوكولات الأمان الداخلية مثل اعرف عميلك (KYC) ومكافحة غسل الأموال (AML). تتساءل كيف يمكنك التعامل مع كل هذه الأوراق دون تفويت أي نقطة من المعلومات؟ نحن هنا لمساعدتك في جمع الوثائق في الوقت المحدد وبأعلى مستوى من الدقة.
4. تقديم الطلب إلى السلطة
هل تم تسجيل عملك رسميًا لدى السلطات المحلية والوثائق جاهزة؟ الآن هو الوقت المناسب لتقديم طلبك ومجموعة كاملة من الوثائق للمراجعة. أثناء انتظارك للموافقة، تأكد من الحفاظ على اتصال فعال مع المنظم، فقد يطلب معلومات إضافية أو إجراء فحوصات خلفية إذا لزم الأمر. في هذه المرحلة، سنساعدك في البقاء على اتصال مع السلطة حتى تسير مراجعة طلبك بسلاسة ودون أي تأخيرات.
فيما يتعلق بالفترة الزمنية للحصول على موافقة ترخيصك، تختلف المدة اعتمادًا على عوامل مختلفة. تشمل هذه العوامل نطاق عملك، ونوع الأنشطة التشفيرية التي تخطط لأدائها، وشمولية طلبك ووثائقك. على سبيل المثال، تبلغ المدة المتوسطة لمراجعة وثيقتك شهرين في ولايات مثل سويسرا والسلفادور. في حين أن الأمر قد يستغرق من 3 إلى 6 أشهر في موريشيوس، أو دول الاتحاد الأوروبي، أو حتى ما يقرب من عام في كندا.
5. إصدار الترخيص
بمجرد مراجعة طلبك بعناية والموافقة عليه، ستتلقى ترخيصك مع المستندات الإضافية. كل هذه الوثائق تؤكد أن عملك مسجل في السجل ومتوافق مع أحدث اللوائح. هذه هي اللحظة التي يمكنك فيها إطلاق عملياتك التشفيرية بشكل قانوني تمامًا ووفقًا للقوانين!
6. الامتثال المستمر وصيانة الترخيص
ومع ذلك، لا تنتهي رحلة الترخيص الخاصة بك عندما تحصل على ترخيصك. بل، من الضروري أن تحافظ على عملك متوافقًا تمامًا من اليوم الأول وفي السنوات القادمة من أجل الاحتفاظ برخصتك والاستمرار في العمليات القانونية. يتضمن ذلك الحفاظ على سجلات دقيقة، والتقارير المنتظمة، والبقاء على اطلاع بأي تغييرات تنظيمية في سوق التشفير المتسارع. سيوفر لك خبراؤنا القانونيون المساعدة المستمرة في تأمين عمليات شركتك الآن وفي المستقبل. بهذه الطريقة، يمكنك التركيز تمامًا على ما يهم: تنمية شركتك بثقة ودقة.
ماذا تتضمن حزمة دعم التراخيص لدينا؟
إن الحصول على ترخيص العملات المشفرة يُعد عملية معقدة، لكنك لست مضطراً لخوضها بمفردك. يمنحك التعاون مع فريق خبير من المستشارين القانونيين راحة بال كاملة، ويسرّع بشكل كبير من دخولك الممتثل إلى السوق.
علاوة على ذلك، نؤمن إيماناً راسخاً بأن المستشارين القانونيين الموثوقين يتجاوز دورهم مجرد مساعدتك في تقديم الطلب إلى الجهة التنظيمية المحلية. بل يقدمون بدلاً من ذلك دعماً مخصصاً وشاملاً من البداية إلى النهاية، لضمان حصولك على الترخيص والحفاظ على الامتثال الكامل مع توسع مشروعك عالمياً. وفيما يلي تفاصيل حزم الخدمات التي نقدمها للولايات القضائية الرئيسية:
| الولاية القضائية | الخدمات المشمولة |
|---|---|
| إمارة دبي (الإمارات العربية المتحدة) | • تأسيس الشركة; • إعداد طلب الترخيص والمستندات الداعمة; • تقديم الطلب والتواصل مع سلطة (VARA) نيابة عن العملاء; • المساعدة في ترتيبات المكتب والوجود المحلي، فتح الحساب المصرفي، والامتثال التنظيمي |
| الاتحاد الأوروبي (EU) | • تأسيس الشركة; • الاستشارة الأولية وتقييم الامتثال; • إعداد طلب (CASP) وتوثيق ملف الامتثال; • تقديم الطلب والتواصل مع السلطة المختصة المعنية نيابة عن العملاء; • المساعدة في ترتيبات المكتب، الوجود المحلي، فتح الحساب المصرفي، والامتثال التنظيمي |
| المملكة المتحدة (UK) | • تأسيس الشركة في المملكة المتحدة; • إعداد طلب الترخيص لدى هيئة (FCA) والمستندات الداعمة فور دخول النظام الجديد حيز التنفيذ وبدء قبول الطلبات; • تقديم الطلب والتواصل مع هيئة (FCA) نيابة عن العملاء; • المساعدة في فتح الحساب المصرفي، ترتيبات المكتب، والامتثال المستمر |
| سويسرا | • تأسيس الشركة في سويسرا; • إعداد طلب عضوية (SRO) أو ترخيص التقنية المالية (FinTech) والمستندات الداعمة; • تقديم الطلب والتواصل مع (SRO) أو هيئة (FINMA) نيابة عن العملاء; • المساعدة في إدارة الشركة، ترتيبات المكتب، المدراء المحليين، فتح الحساب المصرفي، والحفاظ على الامتثال |
| كندا | • تسجيل اسم الشركة; • تأسيس الشركة; • إعداد طلب التسجيل كـ (MSB) لدى (FINTRAC) و/أو التسجيل كـ (PSP) لدى بنك كندا والمستندات الداعمة; • تقديم الطلب والتواصل مع (FINTRAC) و/أو بنك كندا نيابة عن العملاء; • المساعدة في ترتيبات المكتب، فتح الحساب المصرفي، وثائق امتثال مكافحة غسل الأموال وقانون (RPAA)، والامتثال المستمر |
| السلفادور | • تأسيس الشركة; • إعداد طلب ترخيص مزود خدمات (DASP) أو طلبات المُصدرين والإصدار والمستندات الداعمة; • تقديم الطلب والتواصل مع لجنة (CNAD) نيابة عن العملاء; • المساعدة في التسجيلات الضريبية، المكتب المسجل، فتح الحساب المصرفي، المحاسبة، والامتثال التنظيمي. |
| سنغافورة | • تأسيس الشركة; • إعداد طلب ترخيص (SPI) أو (MPI) لدى سلطة (MAS) والمستندات الداعمة; • تقديم الطلب والتواصل مع سلطة (MAS) نيابة عن العملاء; • الدعم في ترتيبات المكتب، المدراء والموظفين المحليين، فتح الحساب المصرفي، والامتثال التنظيمي. |
| جبل طارق | • تأسيس الشركة; • إعداد طلب هيئة (GFSC) والمستندات الداعمة; • تقديم الطلب والتواصل مع هيئة (GFSC) نيابة عن العملاء; • الدعم في ترتيبات المكتب والوجود التشغيلي المحلي، المدراء والموظفين، فتح الحساب المصرفي، والامتثال الكامل. |
| موريشيوس | • تأسيس الشركة; • إعداد طلب ترخيص (VASP) المعني والمستندات الداعمة; • تقديم الطلب والتواصل مع لجنة (FSC) نيابة عن العملاء; • المساعدة في إدارة الشركة، المكتب الفعلي والإدارة المحلية، فتح الحساب المصرفي، المحاسبة، والامتثال التنظيمي. |
المراجعات
إيجاد الترخيص الصحيح لعملك
لقد قررت إذن تأمين عملياتك التجارية من خلال الحصول على ترخيص قوي لوسيط الكريبتو. وتعد هذه خطوة ممتازة نحو ضمان الوضوح والامتثال والشفافية في أنشطتك. ولكن، كيف يمكنك معرفة نوع الترخيص الذي يتوافق بشكل أفضل مع أهداف عملك؟
من المهم معرفة أن هناك أنواعًا مختلفة من الترخيص تختلف بين الولايات وكذلك وفقًا للأنشطة التشفيرية التي تخطط لأدائها. تم توضيح مجموعة واسعة من الأنشطة التشفيرية المرخصة في اللوائح MiCA (الأسواق في الأصول المشفرة). إنها تشريع قانوني في الاتحاد الأوروبي ينفذ تنظيمًا موحدًا للتشفير في دول أعضاء الاتحاد الأوروبي. تم تطبيقه منذ عام 2024. إليك نظرة عامة على الأنواع الشائعة من التراخيص للاختيار من بينها:
1. الحراسة والإدارة
حارس التشفير هو من يحتفظ بالمفاتيح الخاصة التي تضمن صعوبة الوصول إلى الأصول المشفرة الخاصة بك. يتعين على مقدمي هذه الخدمة حفظ السجلات وتسجيل أي تحركات للعملات المشفرة. يجب عليهم فصل أموالهم بشكل صارم عن أموال العملاء. لا يقوم حراس التشفير بتخزين الأصول بأنفسهم. بدلاً من ذلك، يحتفظون بمفتاح خاص تشفيري يمنح الوصول إلى أصولك.
2. تشغيل منصة التداول
تُعد منصات تداول الأصول المشفرة (CTPs) أنظمة تقنية عبر الإنترنت تجمع بين مشتري وبائعي الأصول، حيث تتيح لهم هذه المنصات إجراء المعاملات والعمليات التجارية. وتسمح بعض هذه المنصات للمستخدمين بشراء وبيع الأصول المشفرة واستلامها فوراً في محافظهم الرقمية؛ وفي هذه الحالة، يقوم المستخدم بالشراء وتلتزم المنصة بتسليم الأصول مباشرة إلى محفظة المستخدم، حيث يتمتع بالتحكم الكامل. وفي المقابل، تحتفظ منصات أخرى بالأصول في محافظ تخضع لسيطرة المنصة، مما يعني أن المستخدمين يعتمدون على المنصة، وتظل أصولهم مودعة لديها، حيث تتحكم المنصة فيها إلى أن يقوم المستخدمون بنقلها إلى محافظهم الخاصة أو استبدالها بعملات نقدية (Fiat).
3. تبادل الأصول المشفرة
تسمح التبادلات المشفرة لك بالتداول مع مستخدمين آخرين بدون طرف ثالث. تسمح التبادلات للمتداولين ببيع وشراء فيما بينهم بناءً على الأسعار الحالية في السوق.
تصنف هذه المنصات إلى فئتين متميزتين: مركزية ولا مركزية. إليك الاختلافات الرئيسية بينهما:
- تعتبر التبادلات المركزية (CEX) مثل البنوك العادية للتشفير. تتولى إدارة المعاملات بين المستخدمين، تقدم سوقًا، وتضمن الالتزام بالكثير من القوانين. لكن عملتك المشفرة في محفظتهم، لذا فهي ليست بالكامل تحت سيطرتك، مما يمكن أن يكون محفوفًا بالمخاطر.
- التبادلات غير المركزية (DEX) مختلفة. لا يوجد وسيط أو سلطة مركزية متورطة. تذهب المعاملات مباشرة من مستخدم إلى آخر باستخدام العقود الذكية على بلوكتشين. أنت تتحكم في أموالك، لكن هذا يعني أيضًا أنك مسؤول عن سلامتها.
4. تنفيذ الطلبات
5. وضع الأصول المشفرة
6. خدمات النقل
تقدم مثل هذه CASPs خدمات النقل، نيابة عن شخص طبيعي أو اعتباري. تنتقل الأصول المشفرة من عنوان أو حساب دفتر الأستاذ الموزع إلى آخر.
7. استقبال الطلبات ونقلها
تستقبل مثل هذه CASPs الطلبات من العملاء لشراء أو بيع العملات المشفرة. ومع ذلك، هم لا يشاركون مباشرة في المعاملة. إنهم ينقلون مثل هذه الطلبات إلى طرف ثالث. عادةً ما تضع CASPs مثل هذه الطلبات على منصات التداول. الهدف الرئيسي لمثل هذه الخدمات هو العثور على تطابق مناسب لطلبك من طلبات المستخدمين الآخرين. بمجرد العثور على تطابق مناسب، تسهل الخدمة المعاملة. بهذه الطريقة، لا تحتاج إلى البحث شخصيًا عن شخص للتداول معه. الخدمة تقوم بعملية التطابق من أجلك.
8. نصائح حول الأصول المشفرة
تقديم نصائح حول أصول العملات المشفرة هو نوع من نصائح الاستثمار. يمكن تقديمها وفقًا لطلب العميل أو بمبادرة من CASP. يجب أن تتبع التوصيات الشخصية الظروف الشخصية للعميل.
9. إدارة المحفظة
إدارة المحفظة هي عملية تحديد مجموعة من الاستثمارات وإدارتها. في عالم التشفير، هذا يعني اختيار رموز مختلفة وعملات. يمكن أن تشمل المحفظة عملة واحدة أو أكثر. الهدف الرئيسي هو تحقيق نتائج مالية محددة وتخفيف المخاطر. تتم إدارة محفظة الأصول المشفرة في حدود وضعها العميل. العائد المتوقع على المحفظة هو هدف مالي نموذجي. يجب على الموفر تطبيق نهج فردي مع كل عميل.
ما الخدمات التي يوفرها وسيط تشفير مرخص؟
الآن، قد تتساءل: ما هي الخدمات التي يخول ترخيص وسيط الكريبتو شركتك لتقديمها؟ إن الحصول على الشهادة المناسبة هو بمثابة تذكرتك الذهبية لدخول عالم الكريبتو، حيث يمكنك تقديم الخدمات التالية:
- تداول العملات المشفرة؛
- إدارة المحافظ؛
- نصائح استثمارية؛
- تداول OTC؛
- خدمات حراسة، إلخ.
تذكر أن نطاق الخدمات التي يمكنك تقديمها برخصتك يعتمد على نوع الوسيط، ومنطقة السوق، والولاية. تأكد من استشارة خبرائنا القانونيين للحصول على التفاصيل الأكثر دقة حول عمليات التشفير التي يمكنك المضي قدمًا بها.
ما هي قواعد الترخيص وقوانين الامتثال التي تنطبق على ترخيص التشفير؟
في ديسمبر 2024، دخلت لائحة “MiCA” (أسواق الأصول المشفرة) الجديدة حيز التنفيذ، مما أحدث تغييراً جذرياً في قواعد هذه الصناعة الحيوية اليوم. وتعد القواعد الجديدة إلزامية لجميع دول الاتحاد الأوروبي، حيث تضع نهجاً موحداً لتنظيم هذه الأصول.
إذًا، ما هي متطلبات الترخيص المتعلقة بالتشفير في عام 2024، ومن تنطبق عليه؟
يجب على جميع الشركات التي تحمل ترخيص VASP تقديم طلب جديد للحصول على ترخيص MiCA CASP. في معظم الولايات، ستكون هناك هيئة تنظيمية منفصلة تشرف على هذه العملية. بينما سيكون لدى VASPs فترة انتقالية (حسب المنطقة)، فإن الفترة الزمنية المحدودة تجعل من الضروري التحضير المبكر. يتضمن ذلك تطوير السياسات اللازمة، وفتح مكتب، وبناء فريق محلي من كبار المحترفين في AML لضمان سير عملية التقديم بسلاسة ونجاح.
لتقديم المنتجات والخدمات في جميع دول الاتحاد الأوروبي، من الضروري أن تكون مصرحًا به ومُدرجًا في سجل ESMA. وهذا يسمح لـ CASPs والجهات المصدرة بالعمل داخل الاتحاد الأوروبي. كما يُطلب من CASPs فهم والامتثال للوائح عند أداء الوظائف التالية:
- تقديم الحفظ وإدارة الأصول المشفرة نيابة عن العملاء.
- إدارة منصات التداول للأصول المشفرة؛
- تبادل الأصول المشفرة بأصول مشفرة أخرى أو نقد.
علاوة على ذلك، يجب على مُصدِري الأصول المشفرة نشر الوثائق الفنية التي توضح الخصائص الاقتصادية والتكنولوجية لكل أصل.
ومن بين الكيانات المتضررة من اللوائح الجديدة، هناك ما يلي:
- بورصات العملات المشفرة؛
- مصدري ICO؛
- مزودي المحافظ؛
- أولئك الذين يحملون الأصول المشفرة نيابة عن عملائهم، مثل مُصدري الرموز الأمنية والمحافظ الحفظية.
التحديثات الرئيسية
- التحضير المبكر (مثل تحديث السياسات، إنشاء مكتب محلي، وزيادة رأس المال) أمر بالغ الأهمية بسبب الجداول الزمنية الانتقالية الضيقة.
- يتطلب الأمر وجود حساب مصرفي لمؤسسة ائتمان في الاتحاد الأوروبي (حسابات EMI غير مقبولة).
- الحد الأدنى لرأس المال:
- الفئة 1: 50,000 يورو للاستشارات، تنفيذ الطلبات، أو توزيع الأصول المشفرة.
- الفئة 2: 125,000 يورو لمبادلة العملات المشفرة بالنقد/ أو تشغيل منصات التداول.
- الفئة 3: 150,000 يورو لخدمات الحفظ والإدارة.
- الامتثال لمكافحة غسيل الأموال والسياسات: تنفيذ الضوابط الداخلية وإدارة المخاطر والسرية وحماية الأموال أمر إلزامي.
- الحضور المحلي: تأسيس مكتب مادي، وإدارة قائمة على الاتحاد الأوروبي، وأخصائيين كبار في مكافحة غسيل الأموال (مثل CCO و CRO و MLRO).
يقدم إطار عمل MiCA قواعد أكثر صرامة ولكنه يفتح أيضًا فرصًا جديدة للأعمال. التركيز الرئيسي الآن هو على حماية البيانات وإدارة المخاطر وزيادة الشفافية. سينتفع عملك من التخطيط والامتثال للمعايير بسرعة للحفاظ على سمعته والنمو بنجاح في البيئة الجديدة.
تقييم من قبل عملائنا
ما هي المتطلبات المتعلقة بمكافحة غسيل الأموال (AML) التي يجب أن يستوفيها الوسيط؟
توسعت أسواق العملات المشفرة بسرعة في السنوات الأخيرة. كما زاد المبلغ المتدفق عبر هذه المنصات. استجابة لذلك، ازدادت المطالب التنظيمية من صانعي السياسات والمؤسسات المالية. تكافح الحكومات حول العالم لإيجاد طرق للسيطرة على صناعة تراخيص العملات المشفرة.
تستخدم طرقًا مختلفة، من فرض القيود إلى الحظر التام. المشكلة هي أن تقدم الأصول المشفرة قد يصبح من الصعب احتواؤه. يُعلن المنظمون العالميون والوطنيون عن قواعد جديدة لمعالجة هذه القضايا.
لتلبية المعايير الدولية، شركات العملات المشفرة والبورصات تحت ضغط حاليًا. تحتاج إلى تثبيت إجراءات فحص AML شاملة للمطالبة بتراخيص العملات المشفرة. لقد جعلت الطبيعة المجهولة للمعاملات المتعلقة بالعملات المشفرة منها جذابة لغسيل الأموال.
من خلال السماح بالمعاملات غير المصدقة، لا تعرض شركات العملات المشفرة سمعتها للخطر فقط. كما تواجه احتمال الغرامات والحظر وغيرها من العواقب الوخيمة. يعتبر الامتثال لمكافحة غسيل الأموال في صناعة العملات المشفرة أمرًا بالغ الأهمية لأسباب متنوعة. يظل الأسلوب القائم على المخاطر، بدءًا من تقييم شامل للمخاطر، هو التركيز. من الضروري إعادة تقييم المخاطر بانتظام، خاصة بالنظر إلى وتيرة التغيير التنظيمي السريعة.
هناك خطر من إخفاء الأموال وأنماط أخرى من غسيل الأموال. لإخفاء أنشطتهم، يستخدم المجرمون مجموعة متنوعة من الاستراتيجيات، بما في ذلك المعاملات خارج السلسلة. أيضًا، تثار قضايا الامتثال من منظور الموظفين. وبالتالي، تفتقر شركات العملات المشفرة الصغيرة إلى الهيكل والموارد المتاحة للشركات الأكبر. قد يساعد البحث عن مشورة تراخيص العملات المشفرة هذه الشركات في التنقل بين هذه التعقيدات بشكل أكثر فعالية.
تقف الشركات في صناعة العملات المشفرة على حافة نقطة تحول مع بداية الدول حول العالم في وضع إطارهم التنظيمي للعملات المشفرة. يجب على الشركات متابعة الحالة الحالية للامتثال لمكافحة غسيل الأموال لتراخيص العملات المشفرة. وتوقع أن يتطور في الأشهر المقبلة.
أسئلة شائعة
كم يكلف ترخيص تبادل العملات المشفرة
نظرًا لأن تكاليف ترخيص تبادل العملات المشفرة تختلف بسبب عوامل متعددة، فمن المستحيل تقديم حساب تقريبي للرسوم. قد تتراوح التكاليف من آلاف اليوروهات إلى مئات الآلاف للحصول على ترخيص لتبادل العملات المشفرة.
هل العملات المشفرة قانونية في أوروبا؟
تعتبر العملات المشفرة قانونية في جميع أنحاء الاتحاد الأوروبي مع تنظيمات خاصة بكل دولة عضو.
كيف تحصل على ترخيص للعملات المشفرة؟
للحصول على ترخيص للعملات المشفرة، يجب عليك إكمال الخطوات التالية:
- تعلم حول التنظيم المحلي وفئات التراخيص.
- إنشاء استراتيجية عمل مفصلة والأوراق اللازمة.
- تقديم طلبك إلى الهيئة التنظيمية المعنية.
- الحفاظ على ضوابط صارمة لمكافحة غسيل الأموال ومعرفة عملائك، وضوابط الأمن والمالية.
- سيقوم المنظمون بتقييم طلبك.
- يمكنك العمل بشكل قانوني بعد أن تتم الموافقة عليك.
كم يكلف الحصول على ترخيص للعملات المشفرة؟
يعتمد تكلفة الحصول على ترخيص للعملات المشفرة على الاختصاص القضائي وأنواع الأنشطة التي تخطط الشركة لتنفيذها؛ عرض فردي متاح عند الطلب.
كم من الوقت يستغرق الحصول على ترخيص للعملات المشفرة؟
يعتمد توقيت الحصول على ترخيص العملة المشفرة أيضًا على الاختصاص القضائي؛ عادة ما يستغرق وقتًا أطول من مجرد تسجيل كيان قانوني. على سبيل المثال، في المتوسط، يستغرق الحصول على ترخيص للعملات المشفرة في إستونيا من 2 إلى 6 أشهر، بما في ذلك تحضير وتجميع الوثائق اللازمة.
ما هي الوثائق اللازمة للتقدم للحصول على ترخيص للعملات المشفرة؟
على سبيل المثال، للحصول على ترخيص العملات المشفرة الإستونية، تحتاج إلى تقديم حزمة كاملة من الوثائق المتعلقة بتسجيل كيان قانوني. تحتاج أيضًا إلى مدير محلي يتمتع بسمعة عمل واضحة. يجب الامتثال لإجراءات مكافحة غسيل الأموال وتقديم إثبات لأصل أموال الشركة ومالكيها. عليك العمل على سياسة الخصوصية، وشروط استخدام الخدمات، وحماية البيانات الشخصية. يجب أن تكون هذه المعلومات متاحة للعامة على موقع الشركة الإلكتروني.
كيف أصبح وسيط عملات مشفرة؟
لكي تصبح وسيط عملات مشفرة، يجب إنشاء شركة والحصول على الترخيص المطلوب. للحصول على الترخيص، يجب أن تتماشى الشركة مع متطلبات رأس المال المدفوع، والموظفين المحترفين، وسياسات مكافحة غسيل الأموال ومكافحة تمويل الإرهاب. علاوة على ذلك، يجب أن يتمتع مالك الوسيط بسمعة جيدة، وسجل جنائي واضح، وإثبات للأموال وفقًا للقوانين.
أي جهة قضائية هي الأكثر ملاءمة لعملات مشفرة؟
أكثر الولايات القضائية الصديقة للعملات المشفرة في 2025 هي:
- سنغافورة
- بولندا
- إستونيا
- كندا
- جبل طارق
هل توجد ضرائب على شركات العملات المشفرة؟
إن الحصول على العملات المشفرة غير خاضع للضريبة. فحقيقة الحصول على العملات المشفرة لا تؤكد حقيقة تحقيق الربح. في حالة حصول الشركة على دخل من الخدمات التي تقدمها، تختلف الضريبة من دولة إلى أخرى وعوامل أخرى.
ما هي فترة صلاحية ترخيص العملات المشفرة في أوروبا؟
كقاعدة عامة، فإن معظم الدول تسمح بالتراخيص لفترة غير محددة.
أي وكالة تنظم شركات العملات المشفرة في أوروبا؟
السلطات الوطنية. غالبًا ما يتم تطبيق تنظيمات العملات المشفرة على المستوى الوطني من قبل الهيئات التنظيمية المالية أو البنوك المركزية. على سبيل المثال، في ألمانيا، هيئة الرقابة المالية الاتحادية (BaFin) تنظم الأنشطة المتعلقة بالعملات المشفرة. في فرنسا، الهيئة الفرنسية للأسواق المالية (AMF) تشرف على بعض جوانب قطاع العملات المشفرة.
إرشادات EBA. أصدرت الهيئة المصرفية الأوروبية (EBA) إرشادات تتعلق بمخاطر العملات المشفرة. تقدم هذه الإرشادات توصيات للمؤسسات المالية حول كيفية التعامل مع الأصول المشفرة.
الهيئة الأوروبية للأوراق المالية والأسواق (ESMA). ESMA هي هيئة اتحادية مستقلة في الاتحاد الأوروبي. تعمل على تعزيز حماية المستثمرين وتعزيز الأسواق المالية المستقرة والمنظمة. على الرغم من أن ESMA لا تنظم العملات المشفرة، إلا أنها تصدر إرشادات وتحذيرات متعلقة بالأصول المشفرة والعروض الأولية للعملات (ICOs).
